Пример 3.1. «Реализации кредитной политики регионального коммерческого банка».

Рассмотрим особенности кредитной политики крупного регионального коммерческого банка (далее - Банк) и содержание его Положения о кредитной политике и Регламента кредитования.

Кредитная политика Банка определяет стратегию и тактику в сфере предоставлениякредитов. Цельюкредитной политики является извлечение прибыли в условиях эффективного управления рисками банковской деятельности и при соблюдении требований законодательства. Положение о кредитной политике Банка определяет основные направления и принципы его кредитнойполитики. Любые отступления от принципов кредитной политики должны мотивироваться и носить исключительный характер. При кредитовании Банк отдает предпочтение крупным предприятиям, а также начинающим перспективным предприятиям. Приоритетными отраслями кредитования для Банка являются: торгово-закупочная деятельность, промышленность (нефтепереработка, пищевая промышленность, радиопромышленность, издательская деятельность), транспорт и связь, строительство (рис.3.1).

Рис. 3.1. Отраслевая структура кредитного портфеля Банка.

Кредитование приоритетных отраслей основывается на знании состояния отрасли и ее перспектив, положения, которое занимает отрасль в регионе и стране, конкурентоспособности заемщика в данной отрасли. Выделяя приоритетные отрасли, Банк в тоже время проводит политику рассредоточения концентрации кредитов по отраслям с целью снижения кредитного риска (отраслевая диверсификация кредитного портфеля).

При принятии решения о выдаче кредита Банк исходит из условия, что основными факторами, защищающими кредитора от невыполнения заемщиком условий кредитного договора, являются:

- денежный поток, доход и прибыль предприятия;

- обеспечение кредита.

Размер выдаваемых кредитов определяется исходя из следующих свойств субъекта кредитования: объема денежных средств на счетах предприятия; его прибыли и имущества; стоимости залога (за вычетом возможных расходов по его реализации). Размер предоставляемого кредита зависит от степени ликвидности предприятия, поэтому отдельно учитывается и еще один немаловажный фактор кредитоспособности – размер и структура активов и пассивов заемщика, в особенности, краткосрочных, поскольку они играют важную роль в подержании текущей и быстрой ликвидности предприятия. В принципе, этот фактор учитывается при расчете основных финансовых коэффициентов. Совершенно очевидно, что если предприятие, обращаясь за кредитом в Банк, имеет структуру и динамику текущих активов и пассивов, близкую к границе потери ликвидности, то это существенно повышает вероятность отказа в кредите.

Сроки выдачи каждого кредита определяются на основе экономически обоснованных сроков оборачиваемости средств, вложенных в материальные ценности и в расчеты при кредитовании на пополнение оборотных средств, и сроков окупаемости капитальных вложений при кредитовании инвестиционных проектов.

Обеспечение кредита должно максимально минимизировать риск невозврата кредита. Главными требованиями Банка к обеспечению кредита являются его ликвидность и рыночная стоимость, достаточная для покрытия задолженности по кредитному договору и возможных расходов по реализации обеспечения. В случае договора кредитной линии стоимость залога должна покрывать установленный договором лимит кредитования и проценты за кредит, рассчитанные от этого лимита за весь срок договора кредитной линии. С этой точки зрения предпочтительными видами обеспечения для Банка являются:

- залог имущества (депозиты, высоколиквидные ценные бумаги, недвижимость, легко реализуемые запасы товарно-материальных ценностей, транспорт). Залог движимого и недвижимого имущества предполагает обязательное условие страхования.

- гарантии надежных банков и поручительства платежеспособных юридических и физических лиц.

Договор обеспечения должен быть подписан до того, как заемщик начнет пользоваться кредитом, а само обеспечение должно регулярно в течение срока действия кредитного договора подвергаться проверке. О любом факте ухудшения состояния залога и/или уменьшения его стоимости немедленно сообщается руководству Банка. При предоставлении кредита под поручительство или гарантию третьей стороны банк требует представления бухгалтерской и финансовой отчетности поручителя (гаранта) на регулярной основе. Особо следует отметить, что если кредит выдается сильному и устойчивому предприятию, со стабильными оборотами и прибылью, то Банк может не устанавливать жестких требований к обеспечению. Оценка залога производится по его рыночной стоимости по согласованию сторон или на основе оценки независимых экспертов с учетом возможного повышения риска снижения (утраты) его стоимости в будущем. В случае, если банк не устанавливает жестких требований к обеспечению, оценка залога может производиться только по согласованию сторон. Максимальная сумма кредита определяется с помощью понижающего коэффициента, применяемого к рыночной стоимости обеспечения (например, 0,5).

Анализ кредитного портфеля Банка в составе управленческой отчетности проводится с учетом следующей классификации выданных ссуд:

- по типам заемщиков;

- по целям и направлениям использования кредита;

- по срокам предоставления кредитов (овердрафт; кредиты до 3-х месяцев, от 3-х до 6-ти месяцев, от 6-ти месяцев до 1 года, от 1-го до 3-х лет, свыше 3-х лет);

- по размерам выданных кредитов (мелкий, средний, крупный, особо крупный – по отношению к величине валюты баланса Банка);

- по видам обеспечения и степени обеспеченности кредитов.

Отдельно фиксируются сведения:

- о пролонгированных кредитах с указанием количества пролонгаций и количества дней пролонгации;

- о просроченных кредитах;

- о проблемных кредитах;

- о кредитах-исключениях из кредитной политики Банка.

Анализ кредитного портфеля и доходности кредитов проводится не реже 1 раза в квартал. В процессе управления кредитным риском Банк исходит из того, что оценка кредитного риска носит постоянный характер, и целью ее является выявление признаков проблемных кредитов. Основными способами управления кредитным риском в Банке являются:

§ регулярные проверки целевого использования кредита;

§ систематический анализ финансового состояния клиента, гарантов и поручителей;

§ регулярные встречи с руководством заемщика и формирование на их основе сведений о состоянии дел на предприятии;

§ анализ сегмента рынка и текущего состояния отрасли;

§ своевременность формирования и правильность использования резервов на возможные потери по ссудам.

Особенности предоставления отдельных видов кредитов определяются положениями о соответствующих видах банковских услуг.

Процесс кредитования в Банке включает пять этапов:

1) Предварительная оценка потенциального заемщика.

2) Кредитный анализ.

3) Предоставление кредита.

4) Управление кредитом и ведение кредитного дела.

5) Погашение кредита и закрытие кредитного дела.

Непременным условием предварительной оценки потенциального заемщика является личная встреча с его представителями, а при необходимости - выезд на предприятие. В процессе личной беседы с потенциальным заемщиком кредитный инспектор должен получить конкретную информацию о деятельности заемщика и выяснить:

§ действительную причину обращения за кредитом;

§ цель кредита, планируемые источники его погашения;

§ каким образом была рассчитана запрашиваемая сумма кредита;

§ кредитную историю заемщика, наличие задолженности по кредитам в других банках, условия кредитования в других банках, причины обращения за кредитом в Банк;

§ наличие счетов в других банках, обороты по этим счетам, претензии к ним;

§ структуру и стоимость активов предприятия, возможные варианты обеспечения.

В процессе предварительной оценки для Банка важно понять текущую ситуацию на предприятии, перспективы его дальнейшего развития, финансовые потребности, дать оценку стиля и методов управления. Кредит должен быть разработан заемщиком для указанной цели, так как цель кредита и возможности его погашения взаимосвязаны. При определении источников погашения следует иметь в виду, что для долгосрочных кредитов важна прибыльность предприятия, для краткосрочных – достаточность выручки от реализации. При определении суммы кредита должна быть проверена действительная потребность клиента в заемных средствах, а также ее соответствие действующим нормативам кредитного риска: на одного заемщика (или группу связанных заемщиков), на акционеров или инсайдеров Банка, а также в отношении крупных кредитов[68]. Только на основании всех полученных сведений кредитный инспектор Банка предварительно определяет цель кредита (инвестиционный, на пополнение оборотных средств и т.д.); основные условия кредитования (сумму кредита, предполагаемый срок и ставку); предпочтительный вид обеспечения; степень риска кредитной сделки, а затем делает вывод о целесообразностирассмотрения вопроса о выдачекредита на заседании кредитного комитета Банка. Кредитный инспектор должен решить, совместим ли данный кредит с кредитной политикой Банка, при этом он руководствуется принципами кредитной политики, определенными Положением о кредитной политике Банка. В случае если при предварительном рассмотрении кредита на кредитном комитете Банка вопрос о его возможной выдаче решен положительно, то от заемщика запрашиваются все необходимые документы на получение кредита и открытие ссудного счета, а также на оформление обеспечение в зависимости от вида обеспечения.

Целью кредитного анализа является определение степени кредитоспособности заемщика, то есть возможности выполнения им обязательств по погашению кредита и процентов по нему в установленные сроки. Процесс кредитного анализа должен включать изучение:

§ учредительных документов заемщика;

§ финансовой отчетности заемщика при кредите под оборотные средства и/или бизнес-плана при инвестиционном кредите;

§ движения денежных потоков;

§ конъюнктуры рынка, наличия крупных конкурентов-производителей аналогичных товаров, работ, услуг, состояния спроса на товары, услуги;

§ репутации заемщика в деловом мире, его отношения к своим обязательствам в прошлом;

§ обеспечения кредита, его стоимости и ликвидности.

В процессе изучения учредительных документов устанавливаются полномочия лиц, подписывающих кредитный договор и договор обеспечения (юридическая служба Банка).

При изучении финансовой отчетности и бизнес-плана необходимо выявить достаточность притока денежных средств заемщика для погашения кредита. Подготовка письменного заключения о результатах финансового анализа по утвержденной в Банке методике и целесообразности выдачи кредита производится службой финансового анализа Банка.

В процессе анализа конъюнктуры рынка необходимо исследовать реальность показателей, заложенных в бизнес-план и влияющих на произведенные расчеты, а также оценить степень риска невозврата кредита при возможных колебаниях цен, спроса и предложения на товары или услуги (аналитические службы Банка).

Риск деятельности заемщика на рынке определяется:

§ при покупке товаров (сырья) - надежностью поставки, сроками и возможностью хранения и транспортировки, у каких поставщиков и через каких посредников осуществляется закупка, является ли товар импортным, и как повлияет изменение курса валют на импорт, могут ли возникнуть в дальнейшем ограничения в поставке товара или проблемы с колебаниями цен на него;

§ в процессе производства - наличием и квалификацией работников, затратами на их содержание, степенью износа и мощностью оборудования;

§ при реализации товаров (услуг) - состоянием спроса, конкурентоспособностью предприятия в отрасли, системой сбыта;

§ при оплате товаров (услуг) - системой оплаты и платежеспособностью должников.

Определение стоимости и ликвидности обеспечения зависит от вида обеспечения. В случае если обеспечением кредита является залог недвижимости, основных средств, товара, транспортных средств следует проверить на месте наличие предмета залога, состояние его хранения, составить письменное заключение о рыночной стоимости залога на основе исследования действующих цен на данный вид имущества. В случае залога недвижимости целесообразно получить заключение независимого эксперта о рыночной стоимости объекта. Заключение независимого эксперта может быть затребовано Банком при необходимости и в отношении любого другого вида обеспечения. При залоге транспортных средств или других видов имущества банк может потребовать от заемщика страхования предметов залога. Призалоге ценных бумаг необходимосоставить заключение о рыночной стоимости ценных бумаг с обязательным условием ее пересмотра в зависимости от изменения котировок или стоимости ценных бумаг. Призалоге векселей третьих лиц, в том числе с авалем,требуетсясоставить письменное заключение о финансовом состоянии векселедателя и авалиста, а также состоянии их счетов.Припоручительстве третьего лица или банковской гарантиинеобходимо проанализировать информацию о состоянии счетов поручителя (гаранта), наличии претензий к ним, оборотах по счетам (в том числе в других банках). В случае, если предоставленное обеспечение отвечает требованиям Банка и его кредитной политике, то все необходимые документы на данный вид обеспечения, включая его рыночную оценку, кредитный инспектор передает в юридическую службу для оформления договора обеспечения. Юридическая служба несет ответственность за установление факта права собственности залогодателя на предмет залога.

В случае, если все документы на получение кредита представлены в Банк в полном объеме и удовлетворяют требованиям Банка, то вопрос о предоставлении кредита выносится на кредитный комитет для принятия окончательногорешения о предоставлении кредита и согласования условий кредитования. О принятом на кредитном комитете решении кредитный инспектор обязан сообщить потенциальному заемщику. Решение о предоставлении кредита оформляется протоколом кредитного комитета, на основании которого составляется заключение о целесообразности предоставления кредита.

Управление кредитом (или мониторинг кредита)является одной важнейших задач кредитного подразделения, так как многие кредиты с невысокой степенью риска в момент предоставления могут стать проблемными в случае неэффективного управления ими. Кредитный инспектор должен выявить на ранней стадии признаки того, что у заемщика могут появиться проблемы с погашением долга.

Во-первых, в процессе обслуживания кредита кредитный инспектор обязан осуществлять постоянный контроль за выполнением условийкредитного договора, а именно:

§ контролировать своевременность перечисления заемщиком сумм процентов и кредита;

§ проверять в течение срока действия договора платежеспособность заемщика, состояние его счетов, динамику оборотов по счетам, финансовую отчетность;

§ проверять в течение срока действия договора финансовое состояние и платежеспособность поручителя (гаранта) по кредиту;

§ контролировать целевое использование кредита и владеть информацией о состоянии рынка;

§ следить за изменениями в структуре предприятия и его управлении;

§ проверять наличие и состояние обеспечения.

В случае снижения рыночной стоимости обеспечения или ухудшения финансового состояния поручителя (гаранта) Банк требует от заемщика дополнительного обеспечения или досрочного возврата кредита. Оценка текущей рыночной стоимости любого вида обеспечения должна проводиться кредитным инспектором систематически с привлечением соответствующих служб Банка, а именно: недвижимости – не реже 1 раза в полгода; основных средств – не реже 1 раза в квартал; оборотных средств и транспорта – не реже 1 раза в месяц; ценных бумаг - не реже 2 раз в месяц, а при существенном изменении ситуации на фондовом рынке – в оперативном порядке. Оценка платежеспособности поручителя (гаранта) производится не реже 1 раза в квартал при представлении им финансовой отчетности. В случае, если поручитель (гарант) имеет расчетный счет в другом банке - предоставляется также подтверждение о состоянии его счетов из обслуживающего банка. Если гарантом по кредиту является банк, необходим анализ его финансовой отчетности. Оценка платежеспособности векселедателя (в случае залога векселей) производится в том же порядке, что и поручителя (гаранта).

Во-вторых, кредитный инспектор обязан периодически производить классификацию выданных ссуд по степени кредитного риска в соответствии с действующими нормативными документами Банка России и Положением о кредитной политике банка.