Взаимосвязь цен опционов на покупку и продажу одного базового актива (акции)

Сравнивая рисунки 1 и 5Очевидно, что опцион coll всегда дешевле портфеля из базового актива и опциона put на размер цены исполнения опциона. Эта взаимосвязь объясняется одной из фундаментальных положений для европейских опционов	, где: Pcoll – стоимость опциона на покупку базового актива; Pput – стоимость опциона на продажу; E – цена исполнения опциона; r – ставка дисконтирования; Pакц – стоимость базового актива (акции).
Исходя из этого равенства для европейских опционов, можно вывести стоимость как опциона coll
так и опциона put

Таблица 1.5