Валютная система, валютный курс, международные расчеты 4 страница

банковский надзор (не вмешиваясь в оперативную деятельность банков). Все функции ЦБ тесно взаимосвязаны и создают объективные предпосылки для выполнения им функции регулирования всей денежно-кредитной системы страны и, следовательно, регулирование экономики.

Свои функции ЦБ осуществляет через банковские операции – пассивные и активные.

Пассивные операции.

Это операции, с помощью которых образуются банковские ресурсы.

Главным источником ресурсов ЦБ в большинстве стран является эмиссия банкнот ( от 54% до 85 % всех пассивов). На современном этапе выпуск банкнот полностью фидуциарный ( т.е. не обеспечен золотом).

Механизм эмиссии банкнот основан на кредитовании коммерческих банков, государства и увеличении золотовалютных резервов. Механизм эмиссии предопределяет характер кредитного обеспечения банкнот. Эмиссия банкнот при кредитовании банков обеспечена векселями и другими банковскими обязательствами, при кредитовании государства – государственными долговыми временными обязательствами, а при покупке золота и иностранной валюты – соответственно золотом и иностранной валютой. Т.е., обеспечением банкнотной эмиссии служат активы ЦБ. Размеры пассивной операции ЦБ '' эмиссия банкнот'' зависят от его активных операций: ссуд банкам, казначейству, министерству финансов, покупки иностранной валюты и золота. Перечисленные активные операции ЦБ первичны по отношению к пассивным .

Источником ресурсов ЦБ служат вклады коммерческих банков и их обязательные резервы, зачисляемые на специальные счета, а также вклады казначейства ( средства госбюджета ). Обычно не более 4% пассива приходится на долю собственного капитала банка.

Активные операции.

Это операции по размещению банковских ресурсов. Основными активными операциями ЦБ являются: учетно-ссудные операции, банковские инвестиции, операции с золотом и иностранной валютой.

Учетно-ссудные операции представлены двумя видами:

ссуды коммерческим банкам и государству под залог коммерческих векселей (акцептованных солидными банками), казначейских векселей, государственных облигаций и других ценных бумаг.

учетные операции – покупка ЦБ векселей у государства и банков. Покупка векселей у коммерческих банков называется переучетом, так как при этом происходит вторичный учет, вторичная покупка векселей, которые коммерческие банки купили у своих клиентов. Разница между суммой, которую ЦБ платит коммерческому банку при покупке векселя, и суммой, которая будет получена с должника по векселю при наступлении срока его погашения, образует доход банка.

Ставка, по которой ЦБ предоставляет ссуды коммерческим банкам и переучитывает их векселя, называется официальной учетной ставкой, или учетной ставкой ЦБ .

Банковские инвестиции – это покупка банком ценных бумаг. Инвестиции ЦБ состоят из вложений в государственные ценные бумаги. Покупка ЦБ государственных обязательств служит главной формой кредитования правительства. Главной целью покупки ЦБ государственных ценных бумаг является регулирование ликвидности банковской системы и управление государственным долгом в ходе проведения денежно-кредитной политики. Государственный долг России почти целиком образовался в результате прямого кредитования государства ЦБ-ом. Однако Законом о ЦБ РФ предусмотрено, что последний может предоставить кредит министерству финансов лишь путем покупки у него ценных бумаг.

Денежно – кредитная политика ЦБ.

ЦБ – основной проводник денежно-кредитного регулирования экономики, являющегося составной частью экономической политики правительства, главными целями которой служат достижение стабильного экономического роста, снижение безработицы и инфляции, выравнивание платежного баланса - государство через ЦБ способно воздействовать на масштабы и характер операций коммерческих банков. Обычно применяют следующие меры воздействия:

изменение ставки учетного % или официальной учетной ставки ЦБ ( учетная, или дисконтная, политика )

Повышая или понижая учетную ставку, ЦБ воздействует на коммерческие банки и их клиентов в получении кредита, что в свою очередь влияет на экономический рост, денежную массу, уровень рыночного % . Повышение ставки способствует привлечению в страну иностранного капитала (краткосрочного), и в итоге активизируется платежный баланс, увеличивается предложение иностранной валюты, соответственно снижается курс иностранной и повышается курс национальной валюты. Снижение ставки приводит к противоположному результату.

изменение норм обязательных резервов банков. Повышение нормы сокращает банковские ссуды и денежную массу в обращении, повышает % по банковским ссудам. Снижение нормы приведет к противоположным результатам.

операции на открытом рынке, т.е. операции по купле-продаже векселей, государственных облигаций и других ценных бумаг:

операции с ценными бумагами на открытом рынке влияют на деятельность коммерческих банков: ЦБ продает, а коммерческие банки покупают, чем сокращают свои ресурсы и возможность предоставлять ссуды своим клиентам, что приводит к сокращению денежной массы и повышению ссудного %. Когда ЦБ покупает у коммерческих банков ценные бумаги, он тем самым предоставляет им дополнительные ресурсы, расширяет их возможности по выдаче ссуд;

для регулирования краткосрочных %-х ставок применяются операции ЦБ с векселями (коммерческими и казначейскими) и краткосрочными государственными облигациями. Продажа их ограничивает наличность денежного рынка и ведет к повышению рыночных ставок %;

операции с долгосрочными государственными обязательствами. Покупка их ЦБ повышает их рыночный курс (повышается спрос на них). Увеличение цены облигаций означает снижение суммы купонного дохода по облигации к ее рыночному курсу. Продажа облигаций ЦБ-ом на открытом рынке вызывает падение их курса и повышение доходности облигаций, а значит и долгосрочных % ставок.

регламентация экономических нормативов для банков (соотношения между кассовыми резервами и депозитами, ликвидными активами и депозитами, собственным капиталом и заемным, акционерным капиталом и заемным, собственным капиталом и активами , суммой кредита одному заемщику и капиталом или активами и др.).

Денежно-кредитную политику следует рассматривать в широком и узком смысле.

В широком смысле она направлена на борьбу с инфляцией и безработицей, на достижение стабильных темпов экономического развития через регулирование денежной массы в обращении, ликвидности банковской системы, долгосрочных %-х ставок.

В узком смысле такая политика направлена на достижение оптимально возможного курса с помощью проведения учетной политики, других методов регулирования краткосрочных %-х ставок и валютной интервенции (купля – продажа ЦБ-ом иностранной валюты =>когда ЦБ продает $ на валютной бирже, то предложение $ увеличивается и, соответственно, курс их понижается, а курс рубля повышается. При скупке $ курс его растет).

Коммерческие банки.

Коммерческие банки представляют собой второй уровень банковской системы. они концентрируют основную часть кредитных ресурсов, осуществляют в широком диапазоне банковские операции и финансовые услуги для юридических и физических лиц. Эти банки организуются на паевых (акционерных) началах и по форме собственности делятся на государственные, акционерные и кооперативные.

Основными функциями коммерческих банков являются:

мобилизация временно свободных денежных средств и превращение их в капитал;

кредитование предприятий, государства и населения;

выпуск кредитных денег;

осуществление расчетов и платежей в хозяйстве;

эмиссионно-учредительская функция;

консультирование, предоставление экономической и финансовой информации.

Выполняя функцию мобилизации временно свободных денежных средств и превращение их в капитал, банки аккумулируют денежные доходы и сбережения в форме вкладов. Вкладчик получает вознаграждение в виде % или оказываемых банком услуг. Сконцентрированные во вкладах сбережения превращаются в ссудный капитал, используемый банками для предоставления кредита предприятиям и предпринимателям. Заемщики вкладывают средства в расширение производства, покупку недвижимости и потребительских товаров. В конечном счете с помощью банков сбережения превращаются в капитал.

Важное экономическое значение имеет функция кредитования предприятий, государства и населения. прямое предоставление в ссуду свободных денежных капиталов их владельцами заемщиками в практической хозяйственной деятельности затруднено. Банк выступает в качестве финансового посредника, получая денежные средства у конечных кредиторов и давая их конечным заемщикам.

За счет кредитов банка осуществляется финансирование

- промышленности, с/х, торговли, обеспечивается расширение производства,

ссуды потребителям на приобретение товаров длительного пользования.

государственные расходы не всегда покрываются доходами, банки кредитуют финансовую деятельность правительства.

Выпуск кредитных денег – специфическая функция, отличающая коммерческие банки от других финансовых институтов. Коммерческие банки осуществляют депозитно-кредитную эмиссию

денежная масса увеличивается, когда банки выдают ссуды своим клиентам, и уменьшается, когда ссуды возвращаются. Коммерческие банки эмитентами кредитных орудий обращения. Предоставляемая клиенту ссуда зачисляется на его счет в банке, т.е. банк создает депозит (вклад до востребования), при этом увеличиваются долговые обязательства банка. Владелец депозита может получить в банке наличные деньги в размере вклада, вследствие чего увеличивается количество денег в обращении. При наличии спроса на банковские кредиты современный эмиссионный механизм позволяет расширить денежную эмиссию, что подтверждается ростом денежной массы в промышленно развитых странах. Экономика нуждается в необходимом, но не чрезмерном количестве денег, поэтому коммерческие банки функционируют в рамках ограничений, устанавливаемых ЦБ(регулируется процесс кредитования, и, следовательно, процесс создания денег).

Обеспечение расчетно-платежного механизма. Выступая в качестве посредника в платежах, банки выполняют для своих клиентов операции, связанные с проведением расчетов и платежей.

Эмиссионно-учредительская функция осуществляется коммерческими банками путем выпуска и размещения ценных бумаг (акций, облигаций). Выполняя эту функцию, банки становятся каналом, обеспечивающим направление сбережений для производственных целей. Рынок ценных бумаг дополняет систему банковского кредита и взаимодействует с ним. Например: коммерческие банки предоставляют посредникам рынка ценных бумаг (компаниям-учредителям) ссуды для подписки на ценные бумаги новых выпусков, а те продают ценные бумаги для перепродажи в розницу. Если компания-учредитель, на имя которой зарегистрированы ценные бумаги, сама продает их, то банк может обеспечивать подписчиков на выпущенные ценные бумаги.

Располагая возможностями постоянно контролировать экономическую ситуацию, коммерческие банки дают клиентам консультации по широкому кругу проблем (по слияниям и поглощениям, новым инвестициям и реконструкции предприятий, составлению годовых отчетов).

Организационная и управленческая структура коммерческого банка регламентируется уставом, в котором содержатся положения об органах управления банка, их структуре, порядке образования и функциях. Проводимая банком кредитная и инвестиционная политика должна способствовать выполнению намеченных банком целей при изменении спроса на кредит, % ставок и потребностей в ликвидных ресурсах( в России свыше 2000 коммерческих банков).

Пассивные операции коммерческих банков.

Пассив баланса банка состоит из капитальных и текущих статей. Капитальные статьи пассива – акционерный, резервный капитал и нераспределенная прибыль; текущие статьи – прежде всего банковские депозиты (вклады) и некоторые другие.

Пассивными называются операции с помощью которых образуются банковские ресурсы, активными – посредством которых банки используют эти ресурсы с целью получения прибыли. Банковские ресурсы делятся на собственные и привлеченные. Большое значение имеют пассивные операции, в результате которых образуется собственный капитал банка. Наличие этого капитала служит основанием для привлечения чужих средств. Источниками собственного капитала является: акционерный капитал( уставной фонд ), резервный капитал (резервы и другие фонды , образованные за счет прибыли) и нераспределённая прибыль.

Акционерный капитал образуется путем выпуска банковских акций, добровольных денежных и материальных взносов акционеров (учредителей) банка. Накопление прибыли – основной ресурс наращивания акционерного капитала. Его увеличение осуществляется по решению собрания акционеров (пайщиков) за счет определения дивиденда, уплачиваемого акционером из полученной прибыли, а также продажи дополнительных акций. С ростом дивиденда повышается рыночная стоимость акций банка и, таким образом, увеличиваются доходы акционеров, а следовательно, регистрационная стоимость акционерного капитала. При этом расширяется спрос на акции, что дает возможность банку выпустить дополнительную серию акций. Поскольку дополнительный выпуск акций связан с определенными издержками, данный метод наращивания капитала применяется в случае, если он влияет на прибыльность банка в результате эффективного кредитования и инвестирования.

Резервный капитал (резервный фонд) образуется за счет ежегодных отчислений от прибыли, размер которых устанавливается собранием акционеров. Этот капитал предназначен для покрытия возможных убытков по операциям банка (например, от непогашения ссуд) и др. целей, связанных с обеспечением обязательств банка. Его минимальные размеры регулируются в соответствии с банковским законодательством.

Нераспределенная прибыль – это оставшаяся после выплаты дивидендов и отчислений в резервный капитал часть прибыли. Ее увеличение возможно за счет накопления прибыли путем инвестирования доходов банка в некоторые типы активов (ссуды и инвестиции). В структуре пассивов баланса доля собственного капитала незначительна. Однако он должен быть достаточным для выполнения принятых на себя банком обязательств, защиты интересов вкладчиков и др. кредиторов, предупреждения банкротств банка. Контролируя деятельность коммерческих банков, государство требует поддержания определенного уровня собственного капитала. Так, ЦБ РФ устанавливает нормативы достаточности капитала коммерческих банков.

Для определения норматива соотношения капитала банка и суммарного объема активов применяется формула: Н=К/Ар, где

К – капитал банка,

Ар – активы банка, взвешенные с учетом риска.

В данной формуле каждой категории активов присваиваются соответствующие поправочные коэффициенты в зависимости от степени риска и возможности потери части стоимости. Главным источником привлеченных средств являются депозиты, составляющие значительную долю всех пассивов коммерческих банков. Депозиты делятся на следующие виды: вклады до востребования, срочные и сберегательные вклады.

Вклады до востребования (бессрочные депозиты) могут быть изъяты вкладчиком или переведены другому лицу по первому требованию владельца. Вкладчику открывается текущий счет, по которому можно получить в любое время наличные деньги или выписать чек (или другой расчетно-платежный документ). Этот вид вклада выполняет функцию средства обращения. (Зачастую: клиент не платит за услуги, а банк не платит % по вкладам, т.е. на безвозмездной основе)

Срочные вклады – зачисляются на депозитные счета на определенный срок, и по ним выплачиваются %. Владелец депозита получает депозитный сертификат на котором обозначены вложенная сумма, ставка %, срок погашения и др. условия договора. %-е ставки зависят от размера и срока вклада. Срочные вклады не могут быть изъяты с помощью чеков, преждевременное изъятие – после предварительного уведомления, с потерей % в форме штрафа за преждевременное изъятие.

Срочные вклады для банка – более привлекательны, т.к. в течение определенного срока позволяют ему хранить меньший резерв (т.е. обеспечивают ликвидность), чем по вкладам до востребования (т.к. они могут изыматься в любое время).

Сберегательные депозиты – это приносящие % нечековые вклады, которые можно изымать немедленно. Существуют следующие типы депозитов:

счета на сберегательной книжке (вкладчик, для того, чтобы сделать вклад или изъятие, обязан предъявить книжку);

счета с выпиской состояния сберегательного вклада (вкладчик имеет дело с банком через почту без применения сберегательных книжек);

депозитные счета денежного рынка (представляют новый тип сберегательных вкладов , по которым не используются сберегательные книжки для регистрации операций , а ставки % корректируются ежедневно каждым банком самостоятельно в соответствии с изменяющимися рыночными условиями).

Вышеперечисленные вклады депозитов - главный источник банковских ресурсов.

Другими источниками банковских ресурсов служат денежные фонды, которые банк привлекает самостоятельно с целью обеспечения своей ликвидности. Увеличение спроса на банковские кредиты, повышение темпов инфляции, с одной стороны, и относительно медленный рост вкладов до востребования- с другой , обусловили необходимость привлечения банками дополнительных источников. Среди них - кредиты, полученные с других банков; ценные бумаги, проданные по соглашениям об обратном выкупе;

займы на рынке евродолларов. Они получили название управляемых пассивов. Эти пассивы дают банкам восполнять депозитные потери, быть готовыми к непредвиденным обстоятельствам (например: неожиданному оттоку депозитов, неожиданным заявкам на предоставление кредита).

Коммерческие банки могут получать кредиты путём приобретения резервных фондов Ц.Б. (т.е. депозитные остатки, хранимые на счетах в Центральных резервах банка). В результате неожиданного притока вкладов или сокращение ссуд у коммерческих банков могут возникнуть избыточные резервы, не приносящие дохода, которые они предоставляют на короткое время в распоряжение других банков. Резервные фонды отличаются от других форм банковского кредита тем , что представляют собой средства, находящиеся на счетах в резервных банках: траты выписанные на эти счета, оплачиваются немедленно.

Получение займа у центрального резервного банка – традиционная пассивная операция коммерческих банков, связанных с оказанием им помощи Центральным Банком при временном недостатке средств( резервов).

Евровалютные займы – это финансовый институт управления пассивными операциями, возникающий на основе вкладов, выраженных в иностранной валюте и хранящиеся в коммерческих банках данной страны. Ведущая евровалюта – доллары. Коммерческие банки, имеющие такие депозиты используют их для кредитных операций.

Активные операции коммерческих банков

Капитальные статьи активов – земля, здания, принадлежащие банку; текущие – денежная наличность, учтенные векселя и другие краткосрочные обязательства, ссуды и инвестиции. С точки зрения ликвидности и прибыльности можно выделить 4 группы банковских активов:

Первичные резервы, это наиболее ликвидные активы: денежная наличность банка (кассовые остатки на банковских счетах в виде банкнот и монет, достаточные для повседневных расчетов, и средства на корреспондентском счете в ЦБ), чеки и другие платежные документы в процессе инкассирования, средства на корреспондентских счетах в других коммерческих банках. Такие активы не приносят дохода, но служат главным источником ликвидности банка.

Вторичные резервы – это приносящие небольшой доход, но высоколиквидные активы, которые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные. К ним относятся векселя и другие краткосрочные ценные бумаги, ссуды до востребования и краткосрочные ссуды первоклассным заемщикам. Основное значение данной группы активов – служить источником пополнения первичных резервов.

Самая важная часть – портфель банковских ссуд, они наиболее доходные, но и самые рискованные активы, - главный источник прибыли банка.

Эту группу образует портфель ценных бумаг, или портфель банковских инвестиций. Формирование портфеля инвестиций преследует две цели: приносить банку доход и быть дополнением вторичных резервов по мере приближения сроков погашения долгосрочных ценных бумаг и превращение их краткосрочные.

До 80% банковских активов приходится на учетно-ссудные операции, или кредитные операции с ценными бумагами. К первому виду относятся операции по предоставлению ссуд. Операции, в которых банки выступают в качестве гарантов, но не вкладывают собственных средств, не фигурируют в активе баланса, а отражаются на забалансовых счетах. Такие операции называют забалансовыми. Кроме различных видов гарантий (в том числе акцептов) сюда входят неиспользованные обязательства предоставить кредиту (кредитные линии), срочные сделки с валютами и ценными бумагами, разнообразные посреднические и доверительные (трастовые) операции. В последнее время резко возросла доля банковской прибыли, получаемой от забалансовых операций.

Одним из медодов использования ценных бумаг, как мобилизации ресурсов: «секьюритизация» - превращение банковских требований к своим заемщикам в ценные бумаги, обычно облигации.

Тема: Организация и порядок кредитования

Осуществляя кредитование на условиях срочности, возвратности, платности и под обеспечение, регламентируя отношения кредитора и заемщика посредством кредитного договора (соглашения), коммерческие банки стремятся предоставить ссуды надежным клиентам, чтобы исключить риск непогашения и обеспечить своевременный возврат выданных средств.

Анализируется кредитоспособность заемщика, определяет его способность и готовность вернуть испрашиваемую ссуду. При этом выясняются дееспособность, репутация заемщика, наличие капитала (владение активами) и обеспечения ссуд, состояние экономической конъюнктуры.

Дееспособность заемщика – это способность погасить ссуду и подтверждение правомочности получения им кредита.

Репутация заемщика – возможность вернуть долг по ссуде, желание выполнить все обязательства по кредитному соглашению. (Критерии оценки фактор управления, то есть умение руководить предприятием).

Наличие капитала – владение активами и обеспечением кредита (показатель финансового состояния – уставной капитал).

Состояние конъюнктуры – это экономическая среда, в рамках которой в период владения банковской ссудой функционируют предприятия и отдельные лица – заемщики.

Для оценки кредитоспособности заемщика на основе результатов анализа финансовых отчетов и показателей в мировой практике используется система коэффициентов:

оборотный капитал

совокупные активы

Если заемщик испытывает финансовые затруднения, то величина этого отношения снижается. Наиболее эффективен, чем различные коэффициенты ликвидности, взятые в отдельности.

нераспределенная между акционерами прибыль

совокупные активы

Снижение коэффициента свидетельствует об ухудшении прибыльности заемщика по созданию собственной финансовой базы.

Прибыль до выплаты % и налогов

совокупные активы

Анализируется прибыльность заемщика, абстрагируясь от налогов и заемных средств.

балансовая прибыль

общая оценка задолженности

Этот коэффициент характеризует способность предприятия управлять своей задолженностью и отвечать по новым срочным кредитам. Дополнить экономическую информацию по данному коэффициенту может показатель, предсказывающий возможное банкротство заемщика (для предприятий, акции которых обращаются на рынке ценных бумаг)

рыночная стоимость акций

общая балансовая оценка всей задолженности

объем продаж

совокупные активы

Характеризует способность заемщика генерировать продажу товаров или услуг, то есть обладает прогностическими свойствами.

Тема: Инвестиционная деятельность коммерческих банков

В жестких условиях конкуренции важным направлением работы является инвестиционная деятельность.

Инвестиции – средства, вложенные в ценные бумаги предприятий и учреждений на относительно продолжительный период времени.

Отличия инвестиций коммерческих банков от кредитов заключается в следующем:

кредиты предполагают использование средств банка в течение сравнительно небольшого периода времени при условии возврата их к установленному сроку с выплатой ссудного процента. Инвестиция означает приток средств в банк на протяжении длительного периода, до того, как вложенные средства вернутся к своему владельцу.

при банковском кредитовании инициатором является заемщик. При инвестировании инициатива принадлежит коммерческому банку, который стремиться купить активы, а рынке ценных бумаг.

В кредитных сделках банк - лишь один из главных и немногих кредиторов. В инвестиционной сделке тот же коммерческих банк является одним из многих кредиторов и в тоже время инвестором средств в ценные бумаги предприятий, корпораций, компаний и государства.

Банковское кредитование напрямую связано личными отношениями банка с заемщиком. Инвестирование представляет собой обезличенную через различные виды ценных бумаг многих предприятий и учреждений деятельность коммерческих банков.

Доходность и ликвидность (под ликвидностью банка понимается их способность своевременно выплачивать наличные деньги по своим обязательствам) – основные факторы, связанные с инвестиционной деятельностью коммерческих банков, осуществляемой посредством вложения их средств в различные виды ценных бумаг: простые и привилегированные акции, облигации, государственные долговые обязательства, депозитные сертификаты, векселя и др.

Международные операции коммерческих банков

Включают разнообразные услуги, по которым существует спрос со стороны клиентов, участвующих в международной торговле, инвестиционной деятельности на международном рынке ссудных капиталов, туризме, покупку и продажу ценных бумаг, иностранной валюты; прием чеков, векселей, банковских акцептов для инкассирования. Наибольшая часть доходов банков от международных операций поступает от предоставления кредита. Банковское кредитование международной торговли выступает в форме ссуд под залог товаров и товарных документов, вексельных и акцептных кредитов, банковских ссуд. Новыми специфическими формами кредитования внешней торговле является: лизинг, факторинг, форфетирование. Средне- и долгосрочные международные банковские кредиты предоставляются так же в форме еврокредитов.

Операции, связанные с обменом одной валюты на другую называются валютными.

Ликвидность коммерческих банков

Нормативы ликвидности.

Отношение капитала банка (К) к его обязательствам (О):

Н₁=К/О;

допустимые значения Н₁ 1/15 – 1/25.

Характеризует исходный уровень ликвидности, степень обеспеченности обязательств банка собственным капиталом.

Отношение суммы задолженности по кредитам (К_р) к сумме расчетных, текущих счетов, вкладов и депозитов (С):

Н₂ =К_р/С;

значение норматива 0,7-1,5. При падении Н₂ показатель уровня ликвидности падает, устойчивость деятельности коммерческого банка снижается, коммерческий банк должен менее интенсивно вкладывать средства в кредитные и инвестиционные операции. Недостатки Н₂ – не учитывает ни срока погашения ссуд, ни качество портфеля кредитов, не характеризует потребности в ликвидных средствах.

Отношение суммы ликвидных активов банка (Л_А), к сумме расчетных, текущих счетов, вкладов и депозитов (С):

Н₃=Л_А/С;

значение норматива не выше 0,2-0,5.

Ликвидные активы – это кредиты, выделенные банком, срок погашения которых наступает в ближайшие 30 дней, в том числе с учетом документально оформленной пролонгации, а так же другие платежи в пользу банка, подлежащие перечислению в эти сроки.

Соотношение суммы ликвидных активов (Л₄) к общей сумме активов банка (А):

Н₄= Л_А/А;

значение норматива на уровне 0,2-0,5.

Общая сумма активов – это кредиты, выданные банком, срок погашение которых наступает более чем через 30 дней, и другие платежи в пользу банка с аналогичными сроками перечисления, а так же краткосрочные кредиты и платежи.

Соотношение суммы кредитных активов к сумме обязательств банка по счетам до востребования (ОВ):

Н₅= Л_А/ОВ;