ТЕМА 7. КРЕДИТ В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ.

7.1. Необходимость кредита . Общие предпосылки формирования кредитных отношений.

Кредит существовал не всегда. Его открытие считают одним из наигениальнейших открытий человечества наряду с изобретением денег. Причины его возникновения следует искать, прежде всего, не в сфере производства, а в сфере обмена, где продавцы товаров противостоят один другому как собственники, как юридически самостоятельные лица.

Когда товарно-денежные отношения начали становиться более-менее регулярными, их отношения иногда приобретали особый характер: продавцу хотелось продать товар, покупателю купить, но у него не было в этот момент денег. И вот тут случайно был открыт кредит – при наличии доверия продавца к покупателю был продан с отсрочкой платежа, в кредит. Т.о. кредит возник и развивался на основе функции денег как средства обращения. С его возникновением деньги, кроме функции меры стоимости и средства обращения, стали выполнять и функцию средства платежа, одним из признаков которой является разрыв во времени между передачей товара и денег из рук в руки. Итак, кредит облегчил реализацию товара. Именно в этом и состоит наиболее распространённая причина необходимости кредита. Общество должно иметь в своём распоряжении экономические инструменты, с помощью которых можно было бы предотвратить перебои в сфере общественного производства, а затем общественного воспроизводства. Одним из важнейших инструментов стал кредит. Отсюда существование товарного производства и связанного с ним товарного оборота являются наиболее общей экономической причиной необходимости кредита.

Необходимость аккумуляции временно свободной стоимости для предоставления её в ссуду (кредит) является одной из основных предпосылок кредитных отношений. Слово creder (лат.) – доверять и соответственно credo – верю. Поэтому доверие – фундамент кредитных отношений и ещё одна предпосылка кредита.

Так как доверие в настоящее время отошло на второй план и так как всегда существует риск несвоевременного возврата кредита, кредитору необходимы гарантии его возврата, полученные от заёмщика (залог), или от того, кто имеет определённый капитал, или от страховой компании.

Кроме этого, необходимой предпосылкой возникновения кредитных отношений является совпадение экономических интересов кредитора и заёмщика. Это заключается в согласовании размера и срока займа, величины кредитного процента и порядке его выплаты.

Поскольку кредитные отношения предполагают материальную зависимость, участники должны быть юридически самостоятельными лицами. Физические лица должны быть дееспособными. Это также одна из предпосылок.

Еще одной предпосылкой этих отношений является получение заёмщиком регулярных доходов, за счёт которых он может погасить кредит. Ими могут быть выручка от реализации товара, получение зарплаты, пенсия и др.

Для юридических лиц – субъектов хозяйствования ещё одной экономической предпосылкой существования кредита, которая вытекает из предыдущих, является их функционирование на принципах коммерческого или хозяйственного расчёта.

В первом случае деятельность предпринимательской структуры осуществляется на свой страх и риск. Во втором случае есть возможность в случае необходимости получить помощь от вышестоящей организации (министерства, ведомства).

Сущность кредита. Теоретические концепции кредита.

По своей сущности и механизму влияния на процесс общественного воспроизводства кредит является одной из сложнейших экономических категорий.

Наиболее распространёнными в экономической литературе являются два подхода к определению сущности кредита:

1. отождествление кредита с ценностью, которая передаётся одним экономическим субъектом другому в кредит. При таком подходе внимание исследователя смещается на сам кредит, его правовую форму, которая обуславливает выхолащивание из кредита его экономического содержания;

2. отождествление кредита с определённым видом экономических отношений, которые формируются в обществе. Такой подход даёт возможность глубже исследовать экономические аспекты кредита, экономические факторы его существования, основы и закономерности его движения. Поэтому этот подход превалирует в современной литературе.

По своей сущности кредит – это общественные отношения, которые возникают между экономическими субъектами в связи с передачей от одного к другому во временное пользование свободных средств (стоимости) на принципах возвратности, платности и добровольности.

Кредитные отношения имеют ряд характерных признаков, которые констатируют их как отдельную самостоятельную экономическую категорию – кредит.

Основными признаками отношений, которые составляют сущность кредита, являются:

· участники кредитных отношений должны быть экономически самостоятельными: быть владельцами определённой массы стоимости и свободно ею распоряжаться; функционировать на основе самодостаточности и самоокупаемости; нести экономическую ответственность по своим обязательствам. Без этого они не могут приобрести статус ни кредитора, ни заёмщика. Чтобы стать кредитором, экономический субъект должен накопить достаточно средств, чтобы ими свободно распоряжаться. А чтобы стать заёмщиком, субъект должен иметь предпосылки для накопления, в будущем в своей собственности достаточную сумму свободных средств для возврата долга;

· кредитные отношения являются добровольными и равноправными. Только при этих условиях они будут взаимовыгодными и смогут развиваться по восходящей. Иначе эти отношения будут угасать и разрываться. Экономическая самостоятельность субъектов, добровольность, равноправность и взаимная выгода делают кредитные отношения внутренне адекватными рыночным отношениям, обуславливают их развитие на рыночных принципах;

· кредитные отношения не изменяют владельца ценностей, по поводу которых они возникают. Кредитор остаётся владельцем проданной в долг стоимости, а заёмщик получает её во временное распоряжение, после чего должен вернуть её владельцу;

· кредитные отношения являются стоимостными, поскольку возникают в связи с движением стоимости (денег или материальных ценностей). Однако они неэквивалентны, потому что каждое перемещение стоимости не сопровождается встречным движением соответствующего эквивалента. Однако стоимость перемещается на возвратных принципах, т.е. после определённого периода эти средства возвращаются назад в исходное положение. Возможность их невозвращения делает позицию достаточно уязвимой и рискованной;

· неэквивалентность кредитных отношений значительно усиливает в механизме их реализации роль фактора платности, по которому заёмщик возвращает владельцу большую массу стоимости, чем сам получает от него. Такая плата, которая называется процентом, имеет двойное значение:

1. компенсировать кредитору потерю дохода в связи с передачей определённой суммы средств в чужое распоряжение и возможных убытки в случае невозвращения займа.

2. стимулировать заёмщика к повышению эффективности использования полученных в заём средств.

Платность существенно отличает кредитные отношения от других видов стоимостных отношений и является их стоимостным признаком.

· Кредитные отношения на микроэкономическом уровне являются прерывистыми, т.е. после возвращения полученной в долг стоимости и выплаты процента они прерываются. На макроэкономическом уровне они поддерживаются непрерывно как непрерывное движение стоимости в процессе общественного воспроизводства. Кредитные отношения выходят за пределы отношений двух экономических субъектов и имеют характер всеобщих.

· Непрерывность и платность кредитных отношений определяют ещё одну характерную их черту – способность обеспечивать рост свободной стоимости, т.е. её капитализацию. Отсюда формируется особенная самостоятельная форма капитала – ссудный капитал.

Кредит как форма общественных отношений имеет много общего с другими экономическими категориями – деньгами, финансами, торговлей, капиталом и др. Все они являются стоимостными категориями, обслуживают движение стоимости в процессе воспроизводства. Они тесно переплетаются между собой функционально.

Одновременно кредит – это всецело самостоятельная категория, которая функционирует наряду с другими категориями, не заменяя ни одной из них и не уступая им сферу своего назначения.

От денег (как денег) кредит отличается такими чертами:

· у них разный состав субъектов – носителей соответственно денежных и кредитных отношений: в первом случае ими является продавец и покупатель, в другом – кредитор и заёмщик, которые могут не совпадать.

· у них разный характер движения стоимости: в сугубо денежных отношениях имеет место встречное, эквивалентное перемещение двух разных форм стоимости – товарной и денежной, а в кредитных отношениях – неэквивалентное перемещение стоимости в денежной или товарной форме.

· у них разное общественное назначение в процессе воспроизводства. Деньги предназначены обеспечить реализацию потребительской стоимости и довести её до конечного потребителя. Они также являются способом накопления реализованной стоимости. Кредит предназначен удовлетворять временные потребности в дополнительных средствах одних экономических субъектов и содействовать выгодному размещению свободных средств – для других. Даже если кредит осуществляется в денежной форме, такое его монетное назначение от этого не изменяется. И наоборот, если кредит (вместо денег) обеспечивает доведение произведенной стоимости до конечного потребителя (продаж товара с отсрочкой платежа), он не заменяет денег в реализации этой стоимости: когда настаёт срок погашения кредита, только деньги могут обеспечить эквивалентный платёж за товар, хотя и выступает в форме погашения долга.

· кредит в соответствии со сферой использования является более «узкой» категорией, чем деньги. Деньги обслуживают реализацию всего ВВП (кроме бартера), распределение и перераспределение его стоимости, а кредит обслуживает движение только части ВВП в процессе воспроизводства. Поэтому участниками денежных отношений являются все юридические и физические лица, а кредитных отношений – только их определённая часть.

· движение денег от одного экономического субъекта к другому (в не кредитных отношениях) всегда сопровождается сменой владельца соответствующей стоимости, представленной деньгами: право собственности на деньги переходит от плательщика к покупателю. При кредитном перемещении стоимости владельцем её всегда остаётся кредитор. Даже продавая товары в кредит, продавец сохраняет за собой право собственности на них, которое подтверждается возвратом стоимости при погашении долга покупателем.

Итак, кредит и деньги – это две самостоятельные экономические категории, каждая из которых имеет своё специфическое назначение, сферу использования и характер движения стоимости.

Существуют существенные различия между кредитом и финансами. В отличие от кредита финансы формируются в процессе распределения стоимости (кредит – в процессе перераспределения), движение стоимости в финансовых отношениях связано с изменением собственности, не является возвратным и платным, определяется преимущественно нерыночными, административно-волевыми факторами. Финансы и кредит функционируют преимущественно параллельно, на ограниченных экономических сегментах, дополняя, а, не подменяя друг друга. И даже, когда они используются на одном и том же сегменте, они не обосабливаются, а сохраняют свою видовую специфику.

Например, при исполнении государственного бюджета могут использоваться как сугубо финансовые отношения (налоги и бюджетное финансирование), так и кредитные (государственные) займы. Однако если финансовые отношения по окончанию бюджетного года в основном завершаются, то кредитные отношения будут продолжаться до тех пор, пока государство не погасит всю сумму государственного долга, связанного с формированием данного бюджета.

Элементы кредитных отношений. Ими являются объекты и субъекты кредита.

Объектом кредита является та стоимость, которая передаётся в заём одним субъектом другому.

Субъекты кредита – это кредиторы и заёмщики. Совокупность этих элементов создаёт структуру кредита.

Ссудная стоимость как объект кредита является реальной, т.е. должна быть наличной и фактически переданной кредитором заёмщику. Такая передача оформляется соответствующим соглашением с соблюдением действующего законодательства и называется займом.

Кредиторы – это участники кредитных отношений, которые имеют в своей собственности (или распоряжении) свободные средства и передают их во временное пользование другим субъектам. Кредиторами могут быть физические и юридические лица (предприятия, организации, учреждения, правительственные структуры) государства. Особое место среди кредиторов занимают банки. Их можно рассматривать как коллективных кредиторов, так как они аккумулируют деньги многих клиентов, а затем отдают их в кредит

Заёмщики – это участники кредитных отношений, которые имеют потребность в дополнительных средствах и получают их в ссуду от кредиторов.