Сущность и классификация финансовых вложений и ценных бумаг

Финансовые вложения – это вложения организацией денежных средств и других свободных ресурсов в государственные ценные бумаги, облигации, акции и иные ценные бумаги других организаций, в уставные (складочные) фонды других организаций, а также займы предоставляемые другим организациям.

По экономическому содержанию и структуре финансовые вложения подразделяются на:

§ взносы в уставные (складочные) фонды других организаций;

§ средства, вложенные в приобретение ценных бумаг других эмитентов;

§ займы, предоставленные сторонним юридическим и физическим лицам

Приобретая ценные бумаги, организация вкладывает деньги для получения доходов в бизнес других собственников одновременно выступая их инвестором. В соответствии с Основными условиями выпуска отдельных государственных ценных бумаг Республики Беларусь, утвержденными постановлением Совета Министров РБ от 13.02.2003 г. №173, которые определяют порядок выпуска, размещения, обращения и погашения государственных эмиссионных ценных бумаг, номинированных в белорусских рублях.

К ценным бумагам относятся: государственные облигации, векселя, депозитные и сберегательные сертификаты, акции, опционы, фьючерсы, коносаменты и др.

По экономическому назначению ценные бумаги классифицируются на:

- акции акционерных обществ – ценные бумаги, удостоверяющие право владельца на долю собственности акционерного общества, дающие право на получение дивидендов и голоса в управлении акционерного общества, кроме случаев, установленных законодательством Республики Беларусь (номинальная стоимость акций определяется в уставе акционерного общества);

- облигации – ценные бумаги, подтверждающие обязательство эмитента возместить владельцу ее номинальную стоимость с уплатой фиксированного процента в определенный срок. Облигации выпускаются организациями под залог своего имущества;

- государственные долговые обязательства – ценные бумаги, удостоверяющие отношения займа, в которых должником выступают органы государственной власти или управления;

- производные ценные бумаги – ценные бумаги, предоставляющие право их владельца на покупку или продажу акций, облигаций и государственных долговых обязательств (финансовые фьючерсы, опционы, форвардные контракты). Решение о проведении операций с производными ценными бумагами принимает Совет директоров Национального банка Республики Беларусь по предложению Управления ценных бумаг.

- опцион - ценная бумага удостоверяющая определенное имущественное право ее держателя купить или продать ценные бумаги на заранее определенных условиях.

- фьючерс – ценная бумага, на покупку (продажу) акций, облигаций и других документов в день, установленный контрактом, по фиксированной цене.

- вексель – письменное долговое денежное обязательство заплатить указанную в векселе сумму в определенный срок и в определенном месте, составленное в установленной законом форме и выданное векселедателем векселедержателю.

В бухгалтерском учете могут применяться следующие виды оценки ценных бумаг:

- номинальная стоимость указанная на бланке ценной бумаги;

- эмиссионная стоимость – это стоимость которая характеризует цену продажи ценной бумаги при размещении на первичном рынке;

- рыночная (курсовая) стоимость – это стоимость которая определяется при котировке ценных бумаг на фондовой бирже и по которой реально приобретается ценная бумага покупателем;

- балансовая (учетная) стоимость – это стоимость, по которой ценные бумаги числятся на балансе организации;

- ликвидационная стоимость – это стоимость ценной бумаги которая определяет часть стоимости реального имущества в фактических продажных ценах, приходящегося на одну ценную бумагу;

- выкупная стоимость – это стоимость которую выплачивает акционерное общество при выкупе собственных акций у акционеров или при выкупе отзывных акций и облигаций.

Оценка всех видов финансовых вложений при их постановке на учет производится в размере фактических затрат на их приобретение для организации.

Финансовые вложения делятся на долгосрочные и краткосрочные. Если финансовые вложения используются в организации сроком до 1 года, то они называются краткосрочными, а свыше 1 года – долгосрочными.