Виды индексов и их расчет
Тип индекса | Примеры индексов | Базовая формула расчета |
Взвешенные по цене | DJIA Nikkei | , где: Iвц – индекс взвешенный по цене; Pi – стоимость ценой бумаги включенной в выборку; D – делитель индекса, обеспечивающий взвешенность стоимости всех ценных бумаг с учетом дробления и консолидации акций; Pi* – Цена ценных бумаг после их дробления или консолидации; I0 – индекс рассчитанный до дробления или консолидации ценных бумаг в выборке. |
Взвешенные по стоимости | S&P500 NASDAQ DAX RTSI MICEX NYSE AMEX CAC | , где: Iвс – индекс, взвешенный по стоимости; Qi,t – цена i-той ценной бумаги в выборке в момент t; Pi,t – количество находящихся в обращении ценных бумаг, попавших в выборку; Qi,0 – количество ценных бумаг в выборке в базовом году; Pi,0 – стоимость ценных бумаг выборки в базовом году; I0 – значение взвешенного по стоимости индекса в базовом году n – количество ценных бумаг в выборке индекса. |
Равно взвешенные: | ||
а) на основе среднеарифметического взвешивания | Value Line (Arithmetic) Average | , где: IA – индекс на основе среднеарифметического взвешивания; Pi,t – стоимость i-ой акции в момент t; Pi,t-1 - стоимость i-ой акции в момент t-1; n – количество акций в выборке |
б) на основе среднегеометрического взвешивания | Value Line (Geometric) Average | , где: IG – индекс на основе среднего геометрического |
Таблица 2.2
Дата добавления: 2015-07-24; просмотров: 1025;