Сущность, принципы, этапы эволюции и современные формы кредита.

Кредит – это предоставление ценностей (денег, товаров) в долг.

Кредит – это ссуда в денежной или товарной форме, выданная на условиях (т.е. принципах) возвратности, срочности и платности.

Этапы эволюции кредита: Ранние формы кредита: в частности ростовщическая, не были непосредственно связаны с кругооборотом средств товаропроизводителей. Такой кредит обслуживал непроизводитель-е расходы феодальной знати, мелких ремесленников и крестьян. По мере развития товарного произв-ва кредит все больше стал обслуживать промышленный и товарный капитал (коммерческий кредит). В условиях современного рыночного хозяйства с помощью кредита аккумулируются не только денежный капитал, высвободившийся в процессе воспроизводства промышл-го и товарного капитала, но и денеж-е доходы и сбережения различных соц-х групп общ-ва, временно свободные ср-ва гос-ва (банковский кредит).

Субъектами кредитных отношений явл-ся кредитор и заемщик.

Кредитор – э. сторона, предоставляющая ссуды.

Заемщик – э. сторона, получающая кредит и принимающая на себя обязат-во возвратить в установленный срок ссуженную ст-ть и уплатить % за пользование ссудой.

Кредит внедрился во все поры эк-ки и выступает в разнообразных формах и видах. По поводу форм и видов кредита существуют разные точки зрения. В основном авторы выделяют две формы кредита:

1)денежная (т.е. предоставление и погашение кредита осуществляется денежными средствами);

2)товарная (т.е. происходит движение материальных ценностей). Видов и разновидностей кредита в зависимости от различных критериев классификации могут быть десятки.

Основу кредитной системы любой страны составляют коммерческий кредит и банковский кредиты.

Коммерческий кредит – э. кредит, предоставляемый одним предпринимателем др-му, как правило поставщиком покупателю в форме отсрочки платежа за поставленную продукцию. В роли кредитора здесь выступают не специализированные кредитные орг-ии, а любые юридические лица, связанные с производством и реализацией продукции, товаров, работ и услуг. Он предоставляется в товарной форме.

Коммерческий кредит имеет ряд ограничений:

1)по направлению его предоставляют поставщики покупателям;

2)он ограничен размерами. Опред-ся суммой поставки товара покупателю;

3)он ограничен сроками. Все эти ограничения снимает банковский кредит – э. кредит, предоставляемый банками заемщикам в виде денежных ссуд. Банки могут предоставлять ссуды кому угодно, практически в любых суммах и на любые сроки.

Разновидностями коммерческого и банковского кредита явл-ся межфирменный и межбанковский кредит.

Межфирменный кредит отличается от коммерческого:

1)он предоставляется в денежной форме;

2)как правило – это беспроцентный кредит, к-ый представляет собой временную фин-ую помощь.

Межбанковский кредит, как правило краткосрочный кредит выдаваемый одним банком др-му, в том числе и центральным банком коммерческим банкам. Как правило на короткие сроки, с целью повышения ликвидности.

Также выделяют:

-потребительский кредит – э. кредит предоставляемый населению на потребительские нужды, может предоставляться как персональная ссуда в денежной форме физ-му лицу для покупки недвижимости, оплата дорогостоящего лечения, обучения или туристической поездки. Но чаще всего предоставляется в товарной форме при продаже товаров с последующей оплатой или рассрочкой платежа;

-гос-ый кредит выступает в двух осн-х подвидах: гос-ые заимствования, где гос-во выступает в качестве заемщика и гос-е кредитование, где гос-во выступает в качестве кредиторов. Кроме того гос-во может выступать гарантом по кредитам. В случае при несостоятельности заемщика, вернуть полученный кредит должно гос-во;

-международный кредит – э. движение ссудного капитала в сфере междунар-х эк-ких отношений. В качестве кредиторов и заемщиков выступают частные п/п-я, гос-е учреждения, прав-во, междунар-е, валютно-кредитные и фин-ые орг-ии. Междунар-й кредит может способствовать ускорению развития целых стран и регионов, стимулируя внешнюю торговлю, импорт техники и технологий, а может использовать и как инструмент эк-кого и пол-кого давления со стороны кредиторов.

(К новым видам кредита также относ-ся):

-ипотечный кредит – э. кредит возвращение к-го обеспечено залогом недвижимого имущ-ва находящегося во владении должника.

-лизинг – э. передача имущества в долгосрочную аренду с правом его выкупа по истечению срока действия договора. –

факторинг – э. комиссионно-посреднические операции связанные с продажей п/п-ем конкретной дебит-кой зад-ти нек-й факторинговой компании. В рез-те п/п-е получает сумму долга уменьшенную на нек-й % за оказанную услугу.

-форфейтинг – вид кредита при к/т банк гарантирует платеж по векселю за 3-их лиц. Он широко применяется в экспортно-импортных операциях.

Функции кредита. Сущность кредита проявляется в его функциях:

1)перераспределительная заключ-ся в том, что ст-ть (в денежной или товарной форме) передается от кредитора заемщику;

2)капиталотворческая –э. способность кредита превращать временно-свободные денеж-е ср-ва в функционирующий, работающий капитал;

3)ускорение концентрации капитала. С помощью кредита даже самые маленькие денежные ручейки (напр-р сбережения населения) превращаются в мощные фин-ые потоки, способные справляться с финансированием строительства самых крупных и дорогостоящих объектов;

4)регулирующая – осуществляется сознательно гос-вом или стихийно в конкурентной борьбе м/у банками или м/у их заемщиками.

21. Кредитные организации и парабанки: сущность, виды, порядок государственного регулирования их деятельности.

Кредитная система представляет совокупность кредитных отношений и кредитно-финансовых учреждений, реализующих эти отношения. В настоящее время функционирует трехуровневая кредитная система:1 ур. ЦБ РФ;2 ур. Коммерческие банки.3 ур. Небанковские кредитные учреждения.

Центральный банк проводит государственную эмиссионную и валютную политику, является ядром резервной системы.

Современные коммерческие банки – это кредитные учреждения, непосредственно обслуживающие предприятия и организации, а также население – своих клиентов. Коммерческие банки выступают основным звеном кредитной системы. Независимо от формы собственности коммерческие банки являются самостоятельными субъектами экономики. Основная цель функционирования комм. банков – получение максимальной прибыли.

Коммерческие банки, подразделяются на универсальные и специализированные банки (инвестиционные банки, сберегательные банки, ипотечные банки, банки потребительского кредита, отраслевые банки, внутрипроизводственные банки). СПЕЦИАЛЬНЫЕ БАНКИ многообразны, функциональны и выполняют отдельные формы операций: ипотечные, сберегательные и др.

Деятельность банков проявляется в форме выполняемых ими операций. Основными из них являются: кредитные, расчетные, комиссионные, курсовые, финансовые.

Кредитные операции банков состоят в покупке временных свободных денежных средств посредством приема свободных денежных средств населения: вкладов и депозитов крупных средств юридических лиц. Это пассивные операции. В меру их успешности банк выполняет активные операции: выдает кредиты.

Расчетные операции банков состоят в сборе наличных денег у своих клиентов, хранении и выдаче их им. По поручению клиентов банки осуществляют платежи с их счетов.

Комиссионные операции банков состоят в обеспечении взаимных платежей клиентов.

Курсовые операции: покупка и продажа иностранной валюты, ценных бумаг.

Финансовые операции: выпуск в обращение ценных бумаг предприятий, государства.

В последние годы на национальных рынках ссудных капиталов развитых стран важную роль стали выполнять специализированные небанковские кредитно-финансовые институты, которые заняли важное место в накоплении и мобилизации денежного капитала. К числу этих учреждений относятся страховые компании, пенсионные фонды, ссудо-сберегательные ассоциации, строительные общества, инвестиционные и финансовые компании, кредитные союзы. Порой их называют парабанками.

Структура парабанковской системы РФ:

1.Организации специализирующиеся на основном виде кредита:-факторинговые компании;-пункты проката;-ломбарды;-лизинговые компании.

2.Организации выполняющие роль финансовых посредников:-инвестиционные фонды;-страховые компании;-негос-ые пенсионные фонды.

Указанные институты ведут острую конкуренцию между собой как за привлечение денежных сбережений, так и в сфере кредитных операций.Страховые компании конкурируют с пенсионными фондами за привлечение пенсионных сбережений и вложение их в акции. Финансовые компании соперничают со страховыми компаниями в сфере потреб. Кредитования. Инвестиционные и страховые компании, негосударственные пенсионные фонды конкурируют с коммерческими и сберегательными банками за привлечение сбережений всех слоев населения.

При этом нужно отметить, что конкуренция как между специализированными небанковскими учреждениями, так между ними и банками носит так называемый неценовой характер. Это объясняется прежде всего спецификой пассивных операций каждого вида кредитного учреждения. Так в банковской деятельности действует % ставка по вкладам и представленным кредитам. В страховом деле – страховой тариф. У инвестиционных компаний – курсовая разница выпускаемых и приобретаемых ими акций.

Сопоставимость возможна лишь при инвестировании в однородные, одинаковые по своей природе объекты. В данном случае можно говорить о сопоставимости в гос. Ценные бумаги и некоторые виды акций, а также в ипотечный и потребительский кредиты. Ц.Б.

Парабанковские учреждения ориентируются либо на обслуживание определенных типов клиентуры, либо на осуществление в основном одного-двух видов услуг. Их деятельность концентрируется в большинстве своем на обслуживании небольшого сегмента рынка и, как правило, предоставлении услуг специфической клиентуре.

Его задачи многообразны и состоят, прежде всего, в том, чтобы: -обеспечить устойчивость денежного обращения в стране; -проводить единую финансовую политику; -регулировать деятельность коммерческих банков и др.

Деятельность банков и небанковских кредитных учреждений регулируется Законом «О банках и банковской деятельности». Кредитные учреждения регистрируются в ЦБ РФ и осуществляют деятельность согласно лицензии.

Гос-е регулирование кредитной системы осущ-ся след-ми методами:

1)денежно-кредитная пол-ка ЦБРФ в отношении кредитных орг-й;

2)налоговая пол-ка гос-ва в отношении кредитно-фин-ых институтов;

3)участие гос-ва в гос-ых и полугос-ых финансово-кредитных институтах;

4)законодательные мероприятия исполнительной и законодательной власти, регулирующая деят-ть кредитно-фин-ых иснтитутов.

Налоговая пол-ка заключ-ся в изменении ставок налога на прибыль орг-ии. Увеличение ставок налога на прибыль способствует сокращению ссудных операций и повышению %ных ставок за кредитные ресурсы и наоборот.

Т.о., налоговое воздействие яв-ся достаточно эффективным инструментом гос-го регулирования кредитной системы.

Участие гос-ва в деят-ти кредитно-фин-х институтов заключ-ся в след-щем:

-приобретение гос-вом кредитно-фин-х институтов путем их национализации;

-создание гос-вом новых кредитно-финансовых институтов в дополнение к частным;

-долевое участие гос-ва путем приобретения акций кредитно-фин-х инст-в.

Законодательные меры предпринимаемые гос-й властью также оказывают большое влияние на регулирование кредитной системы. Эти меры заключ-ся в разработке пакетов законов, положений, инструкций, регламентирующих деят-ть кредитно-фин-х институтов.

22. Центральный банк России: цель, задачи, функции и операции. Направления денежно-кредитной политики на текущий финансовый год и на планируемый период.

Главным звеном любой банковской системы явл-ся Центр-й банк. В каждой стране исторически сложились свои названия ЦБ-в. ЦБи появились как коммерческие банки, к-ые были наделены правом эмиссии банкнот. Впоследствии за ними также закрепилась роль казначея гос-ва, посредника м/у гос-вом и коммерческими банками, проводника, денежно-кредитной пол-ки гос-ва. Будучи коммерческими банками ЦБи были национализированы гос-вом. В настоящее время капитал ЦБа полностью или частично принадлежит гос-ву.

В большинстве стран осн-м нормативным актом регулирующим деят-ть ЦБ явл-ся закон «О ЦБе». В России действует Фед-й закон «О ЦБе РФ (Банке России)».

Цели ЦБРФ:

1)защита и обеспечение устойчивости рубля;

2)развитие и укрепление банковской системы РФ;

3)обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.

Задачи Банка России сосредоточены по трем направлениям:

1)эк-ка в целом: обеспечить эк-кий оборот необходимыми денеж-ми ср-ми и стабильность нац-й денеж-й ед-цы;

2)по отношению к правительству: обеспечить необходимую помощь в реализации эк-ких программ прав-ва и размещать гос-е цен-е бумаги;

3)Банки и банковская система: по отношению к коммерческим банкам ЦБ выполняет роль банка банков, т.е. при необходимости ЦБ яв-ся кредитором коммерческих банков, предоставляя им кредиты для поддержания их ликвидности, ЦБ выступает органом надзора.

Принципы деят-ти ЦБ – э. основополагающие правила его функционирования, к-ые обеспечивают реализацию его целей и задач:

1)координация деят-ти с задачами гос-но-эк-кой пол-ки;

2)использование преимущественно эк-ких методов регулирования произв-ва и обращения;

3)бесприбыльное функционирование;

4)гласность;

5)законность;

6)соблюдение банковской тайны;

7)ответственность.

В соответствии с фед-м законом о ЦБРФ на Банк России возлагается выполнение 21 функций, к-ые можно объединить в 5 групп:

1)регулирующая;

2)нормативно-творческая;

3)операци-я;

4)информац-но-аналитическая;

5)контрольная (надзорная).

Регулирующая функция:

-во взаимодействии с прав-вом РФ разрабатывает и проводит единую гос-ую денежно-кредитную пол-ку;

-монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует налично-денежное обращение; -выступает кредитором для коммерческих банков.

Нормативно-творческая:

-утверждает графические обозначения рубля в виде знака; -устанавливает правила осуществления расчетов в РФ;

-устанавливает правила проведения банковских операций;

-определяет порядок осуществления расчетов с междунар-ми орг-ми, ин-ми гос-ми. А также с юр-ми и физ-ми лицами.

Операц-я функция:

-осуществляет обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы РФ;

-осуществляет эффективное управление золотовалютными резервами РФ;

-осуществляет выплаты по вкладам физ-м лицам в признанных банкротом банках;

-яв-ся депозитарием ср-в межунар-го валют-го фонда (МВФ) в валюте РФ, осуществляет операции и сделки, предусмотренные договорами с МВФ.

Информац-но-аналитическая функция:

-устанавливает и публикует офиц-е курсы ин-х валют по отношению к рублю;

-проводит анализ и прогнозирование состояний эк-ки в РФ в целом и по регионам, публикует соответствующие материалы и статистические данные.

Контроль-я функция:

-принимает решения о гос-й регистрации кредитной орг-ии, выдает им лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливает их действия и отзывает их;

-осуществляет надзор за деят-ю кредитных орг-й и банковских групп;

-регистрирует эмиссию цен-х бумаг кред-х орг-й;

-организует и осуществляет валютное регулирование и валютный контроль.

Банк России имеет право осуществлять след-щие банковские операции и сделки с рос-ми и ин-ми кред-ми орг-ми, правительством РФ:

1)предоставлять кредиты на срок не более 1 года под обеспечение цен-ми бумагами и др-ми активами;

2)предоставлять кредиты без обеспечения на срок не более 1 года российским кредитным орг-ям, имеющим рейтинг не ниже установленного уровня;

3)покупать и продавать цен-е бумаги на открытом рынке;

4)покупать и продавать облигации;

5)покупать и продавать ин-ую валюту;

6)покупать, хранить, продавать драг-е металлы и иные виды валютных ценностей;

7)выдавать поручит-ва и банковские гарантии;

8)открывать счета в рос-м и иных кредитных орг-ях на территории РФ и на территории ин-х гос-в;

9)выставлять чеки и векселя в любой валюте;

10)осуществлять др-е банковские операции и сделки от своего имени в соответствии с обычаями ден-го оборота, принятыми в международной банковской практике.

Направления денежно-кредитной пол-ки на 2013, 2014-2015 гг. Банк России в предстоящий трехлетний период сохранит преемственность реализуемых принципов денежно-кредитной политики и планирует к 2015 году завершить переход к режиму таргетирования инфляции.

В рамках данного режима приоритетной целью денежно-кредитной политики является обеспечение ценовой стабильности, то есть поддержание стабильно низких темпов роста цен. Денежно-кредитная политика будет направлена на контроль над инфляцией.

Реализация денежно-кредитной политики Банка России предполагает установление целевого значения изменения индекса потребительских цен. В качестве главной цели денежно-кредитной политики Банка России ставится задача снижения темпов прироста потребительских цен в 2013 году до 5 - 6%, в 2014 и 2015 годах - до 4 - 5%.

Решения в области денежно-кредитной политики Банк России продолжит принимать, как правило, на ежемесячной основе.

Реализация денежно-кредитной политики будет основана на управлении процентными ставками денежного рынка с помощью инструментов предоставления и изъятия ликвидности.

Благодаря реализации Банком России в последние годы комплекса мер, направленных на совершенствование системы инструментов, а также на повышение гибкости, валютного курса рубля, была достигнута большая управляемость процентными ставками денежного рынка.

В целях дальнейшего повышения действенности процентной политики Банк России в предстоящий трехлетний период продолжит постепенно увеличивать гибкость механизма курсообразования и к 2015 году предполагает осуществить переход к плавающему валютному курсу.

Одной из основных задач Банка России в среднесрочной перспективе будет оставаться обеспечение финансовой стабильности.

В целях поддержания финансовой стабильности предполагается уделять повышенное внимание своевременной идентификации и оценке системных рисков в банковском секторе и на иных сегментах финансовых рынков, обеспечению прозрачности деятельности кредитных организаций.

Одним из важных направлений деятельности Банка России останется содействие развитию рынка производных финансовых инструментов, предоставляющего субъектам экономики возможности по хеджированию курсового и процентного рисков, одновременно с формированием современных механизмов регулирования и надзора за рисками кредитных организаций на указанных сегментах финансового рынка.

Банк России также продолжит уделять внимание совершенствованию российской национальной платежной системы, эффективная работа которой, в том числе во взаимодействии с зарубежными платежными системами, является необходимым условием повышения действенности мер денежно-кредитного регулирования и развития внутреннего финансового рынка.