Денежная масса, ее структура и методы оценки. Современные формы безналичных расчетов и их организация.

Денежная масса яв-ся важнейшим показателем кол-ва денег в обращении. Денежная масса включает совокупный объем денежных средств, наличных и безналичных, к-ый на данный момент нах-ся в обращении и принадлежит различным эк-ким субъектам. Помимо денег в нее могут входить и другие высоколиквидные финансовые активы, к-ые обращаются в деньги с минимальными потерями времени и средств.

Т.о., денежная масса по своей структуре явл-ся неоднородным показателем. Для характеристики структуры денежной массы и ее качественной оценки используются денежные агрегаты: М0, М1, М2, М3, М4.

Денежный агрегат – э. статистический показатель, определяющий объем и структуру денежной массы:

М0 = наличные деньги в обращении;

М1 = М0 + чеки, вклады до востребования;

М2 = М1 + ср-ва на расчетных счетах, срочные вклады;

М3 = М2 + сберегательные вклады;

М4 = М3 + ценные бумаги.

Денежные агрегаты различаются по степени их ликвидности. Денежные агрегаты М0 и М1 характеризуются наибольшей ликвидностью. Наименее ликвидным явл-ся агрегат М4.

Безналичные расчеты за товары и услуги, а также в связи с финансовыми обязательствами осуществляются в различных формах с использованием присущих им инструментов платежей. В соответствии с российским законодательством в современных условиях допускается использование следующих форм безналичных расчетов:

1)платежное поручение – э. расчетный документ, содержащий распоряжение владельца счета, обслуживающему его банку перевести определенную сумму денежных средств на счет получателя средств, открытый в этом или другом банке. С их помощью совершаются расчеты, как по товарным, так и по нетоварным операциям. В расчетах за товары и услуги используются за полученные товары, выполненные работы, оказанные услуги, при условии, ссылки в поручении на номер и дату товарно-транспортного документа, подтверждающего получение товаров или услуг плательщиков. Также исп-ся для погашения кредиторской задолж-ти по арендной плате.

В расчетах по нетоварным операциям исп-ся для платежей в бюджеты всех уровней и внебюджетные фонды, погашение банковских ссуд и %тов, перечисление средств органам гос-го и соц-го страхования, уплате пенни, штрафов.

2)расчеты по инкассо – представляют собой банковскую операцию посредством к-ой банк по поручению и за счет клиента на основании расчетных документов осуществляет действия по получению от плательщика платежа. Расчеты по инкассо осуществляются на основании платежных требований.

Платежное требование явл-ся расчетным док-том содержащим требования кредитора по осн-му договору к должнику об уплате опред-й денежной суммы через банк. Они прим-ся при расчетах за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги, а также в иных случаях предусмотренных осн-ым договором.

3)Расчеты по аккредитивам. Аккредитив представляет собой условное денежное обязательство принимаемое банком по поручению плательщика произвести платежи в пользу получателя средств по предъявлении последним документов соответствующих условиям аккредитива. Для получения денежных средств по аккредитиву поставщик после отгрузки товаров, представляет в исполняющий банк реестры счетов и соответствующие док-ты по отгрузке.

4)Расчеты чеками. Чек – э. цен-я бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение чекодателя банку произвести платеж, указанный в нем суммы чекодержателю.

5)Расчеты при помощи векселя. Вексель – э. цен-я бумага, к-ая удостоверяет безусловное долговое обяз-во векселедателя уплатить после наступления срока сумму денег владельцу векселя.

6)Расчеты с использованием платежных карт. Современным инструментом обслуживания платежного оборота явл-ся платежная карта. В том числе и осн-я ее разновидность банковская карта. Банковская карта – э. док-т изготовленный из пластика, согласно международ-м стандартам по качеству и размерам. С ее помощью можно оплатить покупки в торгово-сервисной сети. А также снять наличные деньги.

19. Инфляция: сущность, формы, виды и роль в условиях рыночной экономики. Направления антиинфляционной политики в России в текущем финансовом году.

Инфляция – это чрезмерное увеличение кол-ва обращающихся в стране бумажных денег вызывающее их обесценивание.

Инфляционные причины:

1)несбалансированность государственных расходов и доходов, выражающаяся в дефиците госбюджета. Если этот дефицит финансируется за счет займов в Центральном эмиссионном банке страны, другими словами, за счет активного использования «печатного станка», это приводит к росту массы денег в обращении.

2)инфляционный рост цен может происходить, если финансирование инвестиций осуществляется аналогичными методами.

3)общее повышение уровня цен. Современный рынок - это в значительной степени олигополистический рынок. И если даже олигополии не первыми начинают «гонку цен», они заинтересованы в ее поддержании и усилении.

4)с ростом «открытости» экономики той или иной страны, все большим втягиванием ее в мирохозяйственные связи увеличивается опасность «импортируемой» инфляции через рост цен на импортное сырье, через потоки спекулятивных капиталов и т. д.

5)инфляция приобретает самоподдерживающийся характер в результате инфляционных ожиданий. Инфляция может воспроизводиться и из-за политической нестабильности.

Классификация инфляции:

I. В зависимости от формы проявления различают: открытую и скрытую инфляцию.

–Открытая инфл-я проявляется непосредственно в росте офиц-х цен, она измеряется индексом роста цен;

-Скрытая (подавленная) инфляция возникает в следствие товарного дефицита и стремления гос-х органов удержать цены на прежнем уровне. Происходит «вымывание» товаров на открытых рынках и их перетекание на «теневые, черные» рынки, где цены растут.

II. В зависимости от темпов роста цен различают инфляцию: умеренную или ползучую, галопирующую и гиперинфляцию.

–Умеренная или ползучая инфл-я проявл-ся в длит-м, постепенном росте цен, когда он не превышает 10% в год.

–Галопирующая инфляция характеризуется скачкообразным ростом цен от 10%-в до 100% в год. В этих условиях трудно контролировать не только рост цен, но и развитие эк-ки ы целом.

–Гиперинфляция – это исключительно быстрый рост цен и денежной массы в обращении, ведущей к резкому обесцениванию денежной единицы. Гиперинфляция обычно связана с действием чрезвычайных, политических и эк-ких факторов – войной, эк-кой разрухой, потерей доверия к нац-й денеж-й ед-це из-за пол-ки прав-ва. На опред-й стадии гиперинфляция приобретает черты самоподдерживающегося процесса: рост цен требует доп-й эмиссии денег, а их обесценение вызывает новую волну роста цен.

III. В зависимости от факторов возникновения инфл-я подраздел-ся на: инфл-ю спроса, инфл-ю издержек произв-ва и импортируемую инфляцию.

-Инфляция спроса возникает в рез-те резкого превышения совокупного спроса над предложением.

-Инфл-я издержек произв-ва имеет место в случаях:

-роста издержек, связанных с резким повышением з/п;

-снижения общего объема произв-ва и роста доли постоянных затрат и общего уровня издержек произв-ва на ед-цу выпускаемой продукции.

–Импортируемая инфл-я проявляется в более высоком уровне цен на импортируемые товары, превышении экспорта из страны над импортом и притоки в страну ин-ой валюты.

Роль инфляции в условиях рыночной экономики сравнима со значением повышенной температуры для человеческого организма, больного гриппом. Если высокая температура приводит к гибели вирусов, то в результате инфляции ликвидируются экономические диспропорции (эк-кие диспропорции – э. нарушение пропорций в общественном производстве и воспроизводстве, в результате которых возникают перебои в экономике в целом или ее отдельных секторах).

Антиинфляционная политика представляет собой совокупность инструментов государственного регулирования, направленных на снижение инфляции.

Антиинфляционная политика в России за 2013 год. Для снижения инфляции уже принимаются меры, направленные на стабилизацию продовольственных рынков:

-снижение импортных пошлин и повышение экспортных пошлин на ряд инфляционно опасных товаров;

-меры по стимулированию конкуренции;

-временно вводились ограничения на рост цен на ряд социально значимых товаров и др.

-таргетирование инфляции (регулирование темпа прироста денежной массы в определенных пределах).

На снижение инфляции в среднесрочной перспективе нацелена комплексная программа, реализуемая Правительством РФ, включающая в себя две группы мер:

1)меры по стимулированию предложения товаров и развитию конкуренции (особенно на продовольственных и сельскохозяйственных рынках), развитию инфраструктуры торговли, созданию новых рыночных инструментов сдерживания роста тарифов естественных монополий в условиях дерегулирования.

2)меры бюджетной и денежной политики, направленные на снижение монетарной составляющей инфляции и стимулирование сбережений населения, а тем самым и ограничение избыточного спроса населения.