IV. Банк банков.

Центральный банк не имеет дела непосредственно с предпри­нимателями и населением. Его главной клиентурой являются коммерческие банки, которые выступают как бы посредни­ками между экономикой и центральным банком.

ЦБ хранит свободную денежную наличность коммерческих банков, т. е. их кассовые резервы (исторически - в качестве гарантийного фонда для погашения депозитов). В XX в. в большинстве стран коммерческие банки в соответствии с законом обязаны хранить часть своих кассовых резервов в центральном банке. Такие ре­зервы называют обязательными банковскими резервами.

Цен­тральный банк устанавливает минимальное отношение обяза­тельных резервов к их обязательствам по депозитам (норму обязательных резервов).

Принимая на хранение кассовые резервы коммерческих банков, центральный банк оказывает им кредитную поддержку. Он является для коммерческих банков кредитором на крайний случай.

Являясь «банком банков», центральный банк выполняет функции главного регулирующего органа платежной системы страны. Он организует межбанковские расчеты, координирует и регулирует организацию расчетных (в том числе клиринго­вых) систем, служит расчетным центром банковской системы.

В большинстве стран центральный банк осуществляет над­зор и контроль над банками с целью поддержания стабильно­сти и надежности банковской системы, защиты интересов вкладчиков и кредиторов. В ряде стран (Австралия, Италия, Россия) надзорная и контрольная деятельность осуществляется исключительно центральным банком; в других (Германия, США, Швейцария, Франция) — центральным банком совмест­но с другими органами (казначейством, банковской комиссией и др.); а в некоторых государствах (Австрия, Дания, Канада, Норвегия) — не центральным банком, а иными органами.

Основные направления надзора и контроля центрального банка над коммерческими следующие:

- выдача лицензий на осуществление банковской деятельности, на проведение от­дельных видов операций (валютных, с ценными бумагами, с Драгметаллами);

- проверка и анализ финансовой отчетности, предоставляемой банками, ревизии на местах;

- установление норматива обязательных резервов и системы экономических нормативов, контроль их соблюдения.

V. Функция банка правительства.

В качестве банкира правительства цен­тральный банк выступает как его кассир, кредитор, финансо­вый консультант. В центральном банке открыты счета прави­тельства и правительственных ведомств. В большинстве стран центральный банк осуществляет кассовое исполнение государ­ственного бюджета. Доходы правительства, поступившие от на­логов и займов, зачисляются на беспроцентный счет казначей­ства (министерства финансов) в центральном банке, все прави­тельственные расходы покрываются с этого счета, консультирует Минфин по вопросам размещения и погашения государствен­ных займов, выбора дат эмиссии и определения доходности го­сударственных ценных бумаг в зависимости от рыночной си­туации, управляет государственным долгом.

Под управлением го­сударственным долгом понимаются операции центрального банка по размещению и погашению займов, организации выплат дохо­дов по ним, проведению конверсии и консолидации. Централь­ный банк использует различные методы управления госдолгом: покупает или продает государственные обязательства с целью воздействия на их курсы и доходность; изменяет условия про­дажи; различными способами повышает привлекательность го­сударственных обязательств для частных инвесторов.

Все функции центрального банка взаимосвязаны. Кредитуя государство и банки, он одновременно создает кредитные ору­дия обращения, осуществляя выпуск и погашение правительст­венных обязательств, воздействует на уровень ссудного процен­та. Это определяет особое положение, которое занимает цен­тральный банк в банковской системе, и создает объективные предпосылки для .выполнения им своей важнейшей функции — функции денежно-кредитного регулирования.