Структура основных производственных фондов в нефтегазодобывающей

промышленности (в %)

 

Группа основных фондов Добыча нефти Добыча газа Бурение Народное хозяйство в целом
Здания 3,5 9,5 11,5 27,6
Сооружения – всего 65,0 52,0 9,0 19,0
из них скважины 58,0 47,0 -  
Передаточные устройства 17,0 22,0 1,5 10,6
Машины и оборудование – всего 13,0 15,0 73,5 39,9
из них        
силовые машины и оборудование 2,0 1,5 7,5 7,5
рабочие машины и оборудование 10,0 13,0 65,5 29,3
измерительные и регулирующие приборы и устройства 1,0 0,5 0,5 1,2
Транспортные средства 1,0 1,0 2,2 2,2
Инструмент, инвентарь и др. 0,5 0,5 2,3 0,7

 

Преобладающую часть производственных основных фондов буровых предприятий (73%) составляют рабочие, силовые машины и оборудование.

 

2.2.1. Методы оценки основных фондов

 

В настоящее время для оценки основных фондов в промышленности применяют натуральные и стоимостные показатели. Натуральное выражение основных фондов позволяет определить их технический состав и производственную мощность предприятия, однако применять натуральные показатели можно только для оценки основных фондов одного вида.

Для оценки всей совокупности основных фондов применяются стоимостные показатели.

В связи с тем, что основные фонды в процессе производства передают по мере износа свою стоимость частями на изготавливаемую продукцию, то различают следующие стоимостные оценки:

1. Первоначальная стоимость – это сумма фактических затрат на строительство, сооружение или приобретение основных фондов, включая расходы на транспортировку и монтаж:

Сп = Ц0 + Зт + Зм,

где Ц0 – оптовая цена (сметная стоимость) основных фондов, тыс.руб.;

Зт – расходы на транспортировку, тыс.руб.;

Зм – расходы на монтаж, тыс.руб.

Исключение составляют буровые установки. Стоимость доставки их со склада снабжающей организации, а также затраты на монтаж в стоимость оборудования не включаются, а учитываются как текущие эксплуатационные расходы по строительству скважин.

2. Остаточная стоимость – выражает стоимость основных фондов, еще не перенесенную на вырабатываемую продукцию. Для определения абсолютного размера остаточной стоимости основных фондов, продолжающих функционировать, из их полной первоначальной стоимости исключают сумму износа:

 

Со = Сп + Зк.м – Сп*Nар/100,

 

где Зк.м – затраты на капитальный ремонт и модернизацию основных фондов за весь срок их службы, руб.;

Nа – норма амортизации на реновацию (восстановление),%;

Тр – срок эксплуатации основных фондов, годы.

3. Восстановительная стоимость – затраты, которые были бы необходимы для воспроизводства основных фондов на данный момент, при новых условиях производства с учетом морального износа.

4. Ликвидационная стоимость – разница между стоимостью материальных ценностей (См), оставшихся после ликвидации, и затратами на ликвидацию основных фондов (Зл):

 

Сл = См –Зл,

 

где Сл - ликвидационная стоимость, тыс.руб.

5. Среднегодовая стоимость основных фондов – учитывает движение основных фондов в течение года и служит для расчета показателей использования основных фондов. При этом в зависимости от времени расчета (начало или конец года) используются следующие методы расчета.



При плановых расчетах (начало года):

 

Сср = С1 + Сini/12 - Cj (12 –ni)/12,

 

где С1 – стоимость основных фондов на начало года, тыс. руб.;

Сi – стоимость основных фондов вводимых в течении года, тыс.руб;

Cj – стоимость основных фондов выбывающих в течении года, тыс.руб;

ni - число месяцев нахождения основных фондов в эксплуатации;

i - порядковый номер месяца.

 

2.2.2. Амортизация основных фондов. Особенности ее начисления в нефтедобывающей промышленности

 

В процессе эксплуатации основные фонды подвергаются физическому (материальному) и моральному износу.

Физический износ – это изменение технико-эксплуатационных свойств основных фондов, которое происходит как под воздействием сил природы, так и в результате использования фондов в процессе производства.

На физический износ основных фондов влияют:

- уровень их нагрузки (количество смен и число часов работы в сутки, в год, интенсивность работы);

- качество (техническое совершенство конструкции, качество монтажа, качество материала, из которого изготовлены основные фонды);

- особенности производственного процесса (температура, агрессивная среда, давление и т.п.);

- климатические условия;

- качество обслуживания и ремонта;

- квалификация кадров и т.п.

Моральный износ – это обесценивание основных фондов до наступления полного физического износа их в результате развития науки и техники и совершенствования организации общественного производства.

Моральный износ фондов происходит по двум причинам:

1. Обесценивание основных фондов происходит вследствие удешевления их воспроизводства – с ростом производительности общественного труда затраты на создание точно таких же средств труда уменьшаются.

2. Основные фонды обесцениваются в результате изобретения новых более совершенных и экономичных машин.

Для правильной организации использования основных фондов и своевременного погашения их первоначальной стоимости большое значение имеет точное определение их возможного участия в производственном процессе, т.е. определение срока службы, на основании которого и определяется доля первоначальной стоимости основных фондов, переносимая на изготавливаемую продукцию.

Процесс постепенного перенесения стоимости основных фондов на изготавливаемую с их помощью продукцию называется амортизацией основных фондов. Этот перенос осуществляется путем включения в себестоимость продукции стоимость основных фондов в течение всего срока их службы равными частями. Сумма средств, включаемых в себестоимость, называется амортизационными отчислениями.

Правильное определение срока службы основных средств во многом определяет экономическое положение предприятия, т.к. на его основе определяются нормы амортизационных отчислений.

Для наиболее характерных видов основных фондов нефтегазодобывающей промышленности установлена следующая продолжительность амортизационного периода:



- скважины нефтяные, нагнетательные и контрольные – 15 лет;

- скважины газовые и газоконденсатные – 12 лет;

- комплектные установки для глубокого бурения – 7 лет;

- цементировочные агрегаты и цементосмесительные машины – 8лет;

- забойные двигатели – 3 года;

- станки-качалки – 11 лет.

Размер амортизационных отчислений, выраженный в процентах от стоимости основных фондов называется нормой амортизационных отчислений и определяется:

Nа = *100,

где Nа - норма амортизационных отчислений,

tсл - срок службы основных фондов (амортизационный период).

Амортизация дает возможность накопить соответствующую сумму денежных средств, необходимую для последующего частичного или полного воспроизводства основных фондов. Это накопление обеспечивается амортизационными отчислениями, образующими амортизационный фонд предприятия.

Ошибки при установлении норм амортизации основных фондов серьезно влияют на экономическое положение предприятия, т.к. при завышенной норме их первоначальная стоимость будет возмещена задолго до необходимого срока, однако себестоимость продукции за этот период будет выше и, значит, предприятие будет получать меньше прибыли.

В противном случае, т.е. при установлении заниженной нормы амортизации, предприятие будет более прибыльным, но к моменту выхода основных фондов из строя у него не окажется необходимых средств для их восстановления.

Амортизация начисляется в течение всего фактического срока службы основных фондов и не прекращается во время их ремонта и простоев и не производится лишь во время их реконструкции и технического перевооружения. Для вновь вводимых в эксплуатацию объектов начисление амортизации начинается с первого числа следующего за вводом месяца. По выбывающим основным фондам начисление амортизации прекращается с первого числа следующего за выбытием месяца.

Амортизация нефтяных и газовых скважин имеет некоторую специфику, а именно: амортизационные отчисления на полное восстановление скважин производятся в течение нормативного срока службы без учета фактического времени их работы и прекращаются после его окончания.

Если скважина прекращает работать раньше нормативного срока службы, то амортизация на нее продолжает начисляться. По ликвидированным или недоамортизированным скважинам, независимо от причин, амортизация начисляется до полного перенесения ее балансовой стоимости на готовую продукцию и возмещается за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.

Исключением является перевод скважин в консервацию, т.к. на время консервации амортизация не начисляется.

В целях создания финансовых условий для ускоренного внедрения в производство научно-технических достижений и повышения заинтересованности в обновлении активной части основных фондов предприятия имеют право применять ускоренную амортизацию. При ускоренной амортизации норма годовых амортизационных отчислений на восстановление увеличивается, но не более, чем в два раза. Предприятия могут применять ускоренную амортизацию в отношении основных фондов, используемых для увеличения выпуска средств вычислительной техники, новых прогрессивных видов материалов, приборов, оборудования.

В нефтегазодобывающей промышленности самым распространенным методом начисления амортизации является линейный, при котором сумм амортизационных отчислений равномерно распределяются на весь период использования основных фондов. Однако при этом не учитывается, что в нефтегазодобыче средства труда продолжают функционировать в процессе производства с убывающей силой. Поэтому линейный метод не всегда обеспечивает полное восстановление стоимости основных фондов и особенно той ее части, которая введена в последние годы разработки (скважины) из-за прекращения эксплуатации месторождения в связи с истощением запасов. Поэтому для скважин целесообразно применение методов ускоренной амортизации, т.к. именно они определяют объем производства и себестоимость добычи. Методы начисления амортизации на скважины представлены на рис.10.

Применение ускоренной амортизации для всех других видов основных фондов из-за их различной связи с добычей неэффективно. В строительстве скважин используется равномерное начисление амортизации.

 

 

 


 

 

       
   

 

 


Рис.10. Методы начисления амортизации скважин

 

2.2.3. Показатели использования основных фондов и их влияние на эффективность работ по строительству скважин

 

Оценку использования основных фондов и его влияния на изменение экономики предприятия можно получить при рассмотрении группы показателей, которые оценивают как степень использования, так и состав и структуру основных фондов.

К показателям, позволяющим судить о степени использования основных фондов, относятся:

1. Фондоотдача, представляет собой отношение объема выполненных работ (произведенной продукции) QB в денежном выражении к стоимости основных фондов

.

Фондоотдача показывает, какое количество продукции производится с единицы основных фондов.

2. Фондоемкость определяется делением стоимости основных фондов на валовую продукцию, произведенную с помощью этих фондов:

Фе = = 1/Фо.

3. Фондовооруженность характеризует степень технической оснащенности труда:

Фв = ,

где Ч см - среднесписочная численность рабочих в наибольшую смену.

Помимо фондовооруженности определяют машиновооруженность, которая учитывает степень оснащенности труда активной частью основных фондов:

Фф.а. = ,

где Са – стоимость активной части основных фондов.

Показателями, характеризующими состав, структуру и движение основных фондов являются:

1. Коэффициент износа основных фондов:

Кизн = ,
гдеА – годовая величина амортизационных отчислений.

2. Коэффициент обновления основных фондов:

К обн = ,

где Свв – стоимость вновь введенных основных фондов.
Для оценки использования производственной мощности бурового предприятия применяются три показателя:

1. Коэффициент экстенсивного использования оборудования, характеризующий эффективность его использования во времени:

,

где ТпрЦ – производительное время цикла строительства скважин, ст.мес.

ТкалЦ – календарное время цикла строительства скважин, ст.мес.

Станко-месяцы бурения – условная единица измерения буровых установок, равная 30 станко-дням или 720 станко-часам.

2. Коэффициент интенсивного использования оборудования, характеризующий степень использования потенциальной мощности бурового оборудования

,

где Нф – фактический объем проходки, м;

Нм – максимально возможный объем проходки, м.

Объем проходки зависит от времени бурения и коммерческой скорости

,

где Ткал – календарное время бурения, ст.мес.;

Vк – коммерческая скорость бурения, м/ст.мес.

Тогда ,

где , - соответственно фактическая и максимальная коммерческая скорость, м/ст.мес.

 

.

 

В практических расчетах максимально возможная скорость проходки может быть заменена технической или нормативной скоростью:

.

Однако указанное выражение в большей мере характеризует экстенсивное использование буровых установок.

3. Коэффициент интегрального использования характеризует комплексное влияние фактора экстенсивного и интенсивного использования

 

2.2.4. Пути улучшения использования основных фондов в строительстве скважин

 

Для улучшения использования основных фондов во времени важное значение имеют:

1) Увеличение удельного веса действующего оборудования в составе всего имеющегося оборудования.

2) Сокращение плановых простоев оборудования до минимума на основе совершенствования организации ремонтных работ и эксплуатации оборудования.

3) Полная ликвидация внеплановых простоев оборудования.

4) Разработка и внедрение прогрессивных норм на активную работу, межремонтный период и ремонт по всем активным элементам основных фондов. В бурении оборудование занято непосредственно в процессе разрушения горных пород, т.е. в основном производственном процессе, лишь 14-15% всего календарного времени строительства скважины. Около 50-60% времени нахождения оборудования в хозяйстве оно вообще не работает.

5) Интенсивный путь улучшения использования основных фондов – работа бурового оборудования на форсированных режимах.

6) Использование прогрессивной буровой техники и технологии.

7) Комплексное использование технических средств, соответствующее геологическим требованиям.

8) Реконструкция, модернизация оборудования.

9) Ликвидация излишнего оборудования и сверхлимитных запасов резервного оборудования.

 

2.2.5. Восстановление и ремонт основных фондов. Капитальные вложения

 

Основные фонды предприятия совершают хозяйственный кругооборот, который состоит из следующих стадий: износ основных фондов, амортизация, накопление средств для полного восстановления основных фондов, их замена путем осуществления капитальных вложений (рис. 11).

 

 
 

 


Рис.11. Этапы кругооборота основных фондов

 

Основные фонды в процессе эксплуатации постоянно изнашиваются, потому для поддержания работоспособности необходимо периодически проводить их ремонт.

Различают три вида ремонта: восстановительный, текущий и капитальный.

Восстановительный – это особый вид ремонта, вызываемый различными непредсказуемыми обстоятельствами (стихийные бедствия, военные действия, длительное бездействие основных фондов). Осуществляется в основном в нефтегазодобыче.

Текущий ремонт – мелкий ремонт, который производится в процессе функционирования основных фондов, как правило, без длительного перерыва процесса производства. Он связан с заменой отдельных узлов или агрегатов.

Капитальный ремонт – это полная разборка оборудования и замена всех изношенных деталей и узлов. Цель его – доведение технических параметров до заложенных в паспорте.В строительстве скважин текущий ремонт осуществляется на буровой во время процесса бурения и передвижения ее на новую точку. Капитальный ремонт буровых установок производится специализированными ремонтными заводами, а инструмента – силами цехов базы производственного обслуживания (БПО).

Работы ведутся за счет средств образуемого из прибыли резервного (ремонтного) фонда и включаются в себестоимость скважины. Количество ремонтов ограничено, и предприятие само решает вопрос о ремонте или замене основных фондов на новые.

Воспроизводство основных фондов требует вложений крупных сумм денежных средств, капитальных вложений.

Капитальные вложения – инвестиции в основной капитал (основные фонды).

По формам воспроизводства основных фондов различают капитальные вложения:

-на новое строительство;

-на реконструкцию и техническое перевооружение действующих фондов;

-на расширение действующих предприятий;

-на модернизацию и приобретение нового оборудования.

Источниками финансирования капитальных вложений являются централизованные и децентрализованные инвестиции (рис. 12).

 
 

 


Рис.12. Источники финансирования капитальных вложений

 

Эффективность использования капитальных вложений в значительной мере зависит от их структуры, т.е. соотношения составных частей капитальных вложений. Различают следующие виды структур капитальных вложений: технологическую, воспроизводственную, отраслевую и территориальную.

Под технологической понимается состав затрат на сооружение какого-либо объекта и их доля в общей сметной стоимости.

В настоящее время в нефтегазодобывающей промышленности сложилась следующая технологическая структура капитальных вложений (табл. 2).

 

Таблица 2

 

Технологическая структура инвестиций в основной капитал

нефтегазодобывающей промышленности (в % к итогу)

 

Инвестиции в основной капитал, всего
в том числе  
строительно-монтажные работы
оборудование, инструмент, инвентарь
прочие

 

Чем выше доля затрат на оборудование и ниже удельный вес затрат на строительно-монтажные работы, тем выше доля активной части основных фондов.

Под воспроизводственной структурой понимают их распределение и соотношение в общей стоимости по формам воспроизводства основных фондов. Совершенствование воспроизводственной структуры заключается в повышении доли капитальных вложений, направленных на реконструкцию и техническое перевооружение и обновление действующих основных фондов с целью повышения производственной мощности предприятия.

Под отраслевой структурой понимается распределение и соотношение капитальных вложений по отраслям промышленности и народного хозяйства в целом. Ее совершенствование заключается в обеспечение пропорциональности и более быстром развитии тех отраслей, которые обеспечивают ускорение НТП. На развитие топливно-энергетического комплекса расходуется около 23% всех капитальных вложений промышленности. И большая их часть (14%) приходится на нефтегазодобывающую промышленность из-за необходимости непрерывного создания новых дорогостоящих основных фондов (скважин).

Территориальная структура – распределение капитальных вложений по отдельным районам страны. В нефтегазодобывающей промышленности она определяется расположением и стадией разработки месторождений.

Финансирование буровых работ ведется в соответствии с проектом разработки месторождения. В проекте указываются данные о числе скважин, их расположении, глубине и т.д.

В соответствии с проектом разработки залежи разрабатывается технический проект (групповой или индивидуальный) на строительство скважины, в котором отражены природные факторы и условия ведения буровых работ, обоснованы технические решения по проводке ствола. Индивидуальный проект составляется на опорные, параметрические и три первые разведочные скважины на новых площадях. К техническому проекту прилагается смета, состоящая из четырех разделов, соответствующих этапам производства буровых работ:

- подготовительные работы к строительству скважин;

- строительно-монтажные и демонтажные работы;

- бурение и крепление ствола скважины;

- испытание скважины на продуктивность.

Кроме этих четырех разделов, в смету включаются дополнительные затраты. В результате составления сметы определяют сметную стоимость (цену) скважины.

 

2.2.6. Методы экономического обоснования капитальных вложений

 

Огромные капитальные вложения, ежегодно направляемые на развитие отраслей народного хозяйства, требуют все более рационального и экономически эффективного использования.

Экономическая эффективность капитальных вложений определяется сопоставлением эффекта от их осуществления с их величиной.

В период плановой экономики для определения экономической эффективности капитальных вложений применяются следующие показатели абсолютной и сравнительной эффективности капитальных вложений:

1. Показатель общей (абсолютной) эффективности:

а) по народному хозяйству в целом показатель (общей) абсолютной эффективности определяется как отношение прироста годового национального дохода DД к величине капитальных вложений К, вызывающих этот прирост:

;

б) по отдельным отраслям промышленности – как отношение прироста нормативной чистой продукции DПн к капитальным вложениям в строительство объектов производственного назначения, обеспечивающим этот прирост:

;

в) по отдельным предприятиям и объектам как отношение годовой прибыли П к капитальным вложениям в строительство объектов производственного назначения

.

Величина общей эффективности по всем рассмотренным уровням сопоставляется с соответствующим нормативом общей (абсолютной) эффективности Е.

Если Э>Е, то производимые капитальные вложения эффективны.

Значения нормативных коэффициентов капитальных вложений были дифференцированы по отраслям хозяйства и колебались от 0,07 до 0,25. В нефтегазодобывающей промышленности Ен=0,015.

В современных условиях основным недостатком данной методики является то, что величина норматива должна адекватно изменяться в зависимости от изменения уровня инфляции и быть на уровне процентной ставки или другого аналогичного критерия, например, ставки дивиденда.

2. Методика определения сравнительной эффективности капитальных вложений основана на сравнении приведенных затрат по вариантам. Согласно этой методике экономически целесообразным вариантом считается тот, который обеспечивает минимум приведенных затрат

,

где i – множество объектов;

Кi – капитальные вложения в основные производственные фонды i-го объекта;

Ен – норматив сравнительной экономической эффективности капитальных вложений;

Сi – себестоимость продукции по вариантам.

Сравнительная экономическая эффективность капитальных вложений рассчитывается при сопоставлении вариантов хозяйственных или технических решений, при этом показателем наилучшего варианта является минимум приведенных затрат:

,

где DК – дополнительные капитальные вложения, связанные с внедрением новой техники;

С1, С2 – эксплуатационные затраты по выпуску годового объема продукции.

- показывает число лет, в течении которых окупаются затраты на приобретение, производство основных фондов.

Приведенные затраты могут быть вычислены по следующей формуле:

,

где Тн – нормативный срок окупаемости дополнительных капитальных вложений.

При выборе вариантов капитальных вложений, осуществляемых в разные сроки, необходимо учитывать фактор времени путем приведения затрат более поздних лет к текущему моменту. Для этого применяют коэффициент приведения:

где t – период времени приведения, годы;

ЕНП – норматив для приведения разновременных затрат.

Приведение разновременных затрат используется только в расчетах экономической эффективности вариантов и не может служить основанием для изменения сметной стоимости строительства.

При определении сравнительной эффективности величины капитальных вложений и текущих затрат могут применяться как в полной сумме, так и в виде удельных величин – удельных капитальных вложений на единицу годового объема продукции и себестоимости ее единицы при соблюдении полной сопоставимости вариантов (по объему продукции, ее качеству и т.д.).

При сравнении вариантов, не сопоставимых между собой по объемам производства, их приводят обычно к максимальному объему, а затем сравнивают.

Ускорение ввода в эксплуатацию строящегося объекта также дает дополнительный экономический эффект, величина которого определяется:

,

где Ссм – сметная стоимость объекта строительства, руб.;

Тн, Тф – нормативный и фактический сроки строительства, годы.

Недостатком данной методики является то, что критерием для определения лучшего варианта используются приведенные затраты, а не прибыль, которая в наибольшей степени отвечает требованиям рыночной экономики.

В мировой практике известны два метода определения экономической эффективности инвестиций в основные средства. Первый метод связан со сравнением величины инвестиций с величиной получаемого дохода от их использования путем сопоставления цены спроса с ценой предложения, если ожидаемый доход не меньше величины вложения инвестиций. Для этого определяется стоимость дохода, который будет получен в будущем в момент вложения инвестиций. Этот процесс называется дисконтированием, а полученную в результате расчетов величину – дисконтированной или текущей стоимостью.

Дисконтированная стоимость (PV) любого дохода (П) через определенный период (Т) при процентной ставке (ч)

,

где 1, 2, 3, …, n – годы, в течение которых ожидаются ежегодные доходы в размерах П1, П2, П3, …, Пn.

Из формулы следует, что дисконтированная стоимость какой-то суммы будет тем ниже, чем больше срок, через который вкладчик намерен получить искомую сумму П, и чем выше процентная ставка ч.

Выгодность капитальных вложений, как было уже отмечено, определяется путем сопоставления цены спроса с ценой предложения.

Цена спроса (ДР) на товар равна дисконтированной стоимости ожидаемого чистого дохода от капитальных вложений:

ДР=PV

Величина капитальных вложений не должна превышать цены спроса, ибо в противном случае выгоднее вложить деньги в банк под проценты. Цена предложения товара (СР) определяется как сумма издержек производства этого товара и затрат на его реализацию.

Стратегия принятия инвестиционного решения зависит в конечном итоге от соотношения цены спроса и цены предложения, т.е.

если Д>К – выгодно вкладывать инвестиции в основные фонды;

если Д<К – невыгодно;

если Д=К – достигаются равновыгодные условия,

где Д – доход (прибыль), который может быть получен за счет капитальных вложений. Он определяется на основе дисконтирования (цена спроса);

К – капитальные вложения в основные средства (цена предложения).

Второй метод определения экономической целесообразности капитальных вложений связан со сравнением нормы отдачи от инвестиций с процентной ставкой или другими аналогичными критериями.

Норма отдачи инвестиций определяется по формуле

.

Если ROR>ч, то инвестиции принесут эффект, если же ROR<ч – невыгодно. При ROR=ч достигаются равновыгодные условия.

В 1994 году с целью унификации методов оценки эффективности инвестиционных проектов были изданы «Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов и их отбору для финансирования». В соответствии с этой методикой расширяется понятие «инвестиции». Инвестиции включают в себя как реальные (вложения в основной и оборотный капитал) так и портфельные инвестиции (вложения в ценные бумаги и активы других предприятий). Т.е. инвестиции – денежные средства, ценные бумаги, иное имущество, в т.ч. имущественные права, иные права, имеющие денежную оценку, вкладываемые в объекты предпринимательской деятельности и (или) иной деятельности в целях получения прибыли и (или) достижения иного положительного эффекта.

Эффективность инвестиций характеризуется системой показателей, отражающих соотношение затрат и результатов применительно к интересам его участников.

Различают следующие показатели эффективности инвестиционного проекта:

- показатели коммерческой (финансовой) эффективности, учитывающие финансовые последствия реализации проекта для его непосредственных участников;

- показатели бюджетной эффективности, отражающие финансовые последствия осуществления проекта для федерального, регионального или местного бюджета;

- показатели экономической эффективности, учитывающие затраты и результаты, связанные с реализацией проекта, выходящие за пределы прямых финансовых интересов участников инвестиционного проекта и допускающие стоимостное измерение; для крупномасштабных (существенно затрагивающих интересы города, региона или всей России) проектов рекомендуется обязательно оценивать экономическую эффективность.

В процессе разработки проекта проводится оценка его социальных и экологических последствий, а также затрат, связанных с социальными мероприятиями и охраной окружающей среды.

Оценка предстоящих затрат и результатов при определении инвестиционного проекта осуществляется в пределах расчетного периода, продолжительность которого (горизонт расчета) принимается с учетом:

- продолжительности создания, эксплуатации и (при необходимости) ликвидации объекта;

- средневзвешенного нормативного срока службы основного технологического оборудования;

- достижения заданных характеристик прибыли (массы и (или) нормы прибыли и т.д.);

- требований инвестора.

Горизонт расчета измеряется количеством шагов расчета. Шагом расчета при определении показателей эффективности в пределах расчетного периода могут быть месяц, квартал или год.

Затраты, осуществляемые участниками, подразделяются на первоначальные (капиталообразующие инвестиции), текущие и ликвидационные, которые осуществляются соответственно на стадиях – строительной, функционирования и ликвидационной. Для стоимостной оценки результатов и затрат могут использоваться базисные, мировые, прогнозные и расчетные цены.

Под базисной понимается цена, сложившаяся в народном хозяйстве на определенный момент времени. Базисная цена на любую продукцию или ресурсы считается неизменной в течение всего расчетного периода.

Измерение экономической эффективности проекта в базисных ценах производится, как правило, на стадии технико-экономических исследований инвестиционных возможностей. На стадии технико-экономического обоснования (ТЭО) инвестиционного проекта обязательным является расчет экономической эффективности в прогнозных и расчетных ценах.

Прогнозная цена (Цt) продукции или ресурса в конце t-го шага расчета определяется по формуле

,

где Цб – базисная цена продукции или ресурса;

I (t, tn) – коэффициент (индекс) изменения цен продукции или ресурсов соответствующей группы в конце t-го шага по отношению к начальному моменту расчета (в котором известны цены).

Расчетная цена используется для вычисления интегральных показателей эффективности, если текущие значения затрат и результатов выражаются в прогнозных ценах. Это необходимо, чтобы обеспечить сравнимость результатов, полученных при различных уровнях инфляции. Расчетные цены получаются путем введения дифлирующего множителя, соответствующего индексу общей инфляции.

При оценке эффективности инвестиционного проекта соизмерение разноименных показателей осуществления путем приведения (дисконтирования) их к ценности в начальном периоде. Для приведения разновременных затрат, результатов и эффектов используется норма дисконта (Е), равная приемлемой для инвестора норме дохода на капитал. Технически приведение к базисному моменту времени затрат, результатов и эффектов, имеющихся на t-м шаге расчета реализации проекта, удобно производить путем их умножения на коэффициент дисконтирования (at), определяемый для постоянной нормы дисконта (Е) как

где t – номер шага расчета (t=0, 1, 2, …, Т), а Т – горизонт расчета.

Если же норма дисконта меняется во времени и на t-м шаге расчета равна Е, то коэффициент дисконтирования

 

и .

 

Сравнение различных инвестиционных проектов (или вариантов проекта) и выбор лучшего из них рекомендуется производить с использованием различных показателей, к которым относятся:

- чистый дисконтированный доход (ЧДД), или интегральный доход;

- индекс доходности (ИД);

- внутренняя норма доходности (ВНД);

- срок окупаемости.

Чистый дисконтированный доход (ЧДД), или чистая приведенная стоимость (NPV), представляет собой оценку сегодняшней стоимости потока будущего дохода. Он определяется как сумма текущих эффектов за весь расчетный период, приведенная к начальному шагу, или как превышение интегральных результатов над интегральными затратами.

Если в течение расчетного периода не происходит инфляционного изменения цен или расчет производится в базисных ценах, то величина ЧДД для постоянной нормы дисконта (Эинт) вычисляется по формуле

,

где Rt – результаты, достигаемые на t-ом шаге;

Зt – затраты, осуществляемые на том же шаге;

Т – горизонт расчета (равный номеру шага расчета, на котором производится ликвидация объекта);

- эффект, достигаемый на t-ом шаге.

На практике часто пользуются модифицированной формулой для определения ЧДД. Для этого из состава Зt исключают капитальные вложения и обозначают через:

Кt – капитальные вложения на t-ом шаге;

К – сумма дисконтированных капиталовложений, т.е.

.

Тогда вышеприведенная формула ЧДД примет вид

,

где – затраты на t-ом шаге без учета капитальных вложений.

Если ЧДД инвестиционного проекта положителен, проект является эффективным (при данной норме дисконта) и может рассматриваться вопрос о его принятии. Чем больше ЧДД, тем эффективнее проект. Если ЧДД отрицательный, то проект считается неэффективным, т.е. убыточным для инвестора.

Величину ЧДД можно представить еще следующей формулой:

где Пt – чистая прибыль, полученная на t-ом шаге, в долях единиц;

А t- амортизационные отчисления на t-ом шаге;

Нп – налог на прибыль на t-ом шаге в долях единиц.

Таким образом, ЧДД – это сумма приведенных величин чистой прибыли и амортизационных отчислений за минусом приведенных капитальных вложений.

Индекс доходности (ИД) представляет собой отношение суммы приведенных эффектов к величине капиталовложений:

или ,

где - сумма приведенных эффектов;

К – приведенные капитальные вложения.

С достаточной степенью точности индекс рентабельности можно определить как отношение дисконтированных прибылей и амортизационных отчислений к капитальным вложениям.

Индекс доходности тесно связан с ЧДД. Он строится из тех же элементов, и его значение связано со значением ЧДД: если ЧДД положителен, то ИД>1, и наоборот, т.е. если ИД>1, проект эффективен, если ИД<1 – неэффективен.

Внутренняя норма доходности (ВНД) представляет собой ту норму дисконта (Евн), при которой величина приведенных эффектов равна приведенным капиталовложениям. Иными словами, Евн (ВНД) является решением уравнения

.

Если расчет ЧДД инвестиционного проекта дает ответ на вопрос, является он эффективным или нет при некоторой заданной норме дисконта (Е), то ВНД проекта определяется в процессе расчета и затем сравнивается с требуемой инвестором нормой дохода на вкладываемый капитал.

Если ВНД равна или больше требуемой инвестором нормы дохода на капитал, то инвестиции в данный инвестиционный проект оправданы и может рассматриваться вопрос и его принятии. В противном случае инвестиции в данный проект нецелесообразны. Если сравнение альтернативных (взаимоисключающих) инвестиционных проектов (вариантов проекта) по ЧДД и ВНД приводит к противоположным результатам, предпочтение следует отдать ЧДД.

Срок окупаемости проекта – время, за которое поступления от производственной деятельности предприятия покроют затраты на инвестиции. Измеряется в годах или месяцах.

Результаты и затраты, связанные с осуществлением проекта, можно вычислить с дисконтированием и без него. Соответственно получается два различных срока окупаемости. Срок окупаемости рекомендуется определить с использованием дисконтирования.

Решение об инвестировании средств в проект должно приниматься с учетом значений всех перечисленных критериев и интересов участников проекта.

 

 

2.3. Оборотные средства, их сущность, состав и структура

 

Наряду с основными производственными фондами важное значение в
производственном процессе имеют предметы труда, которые в отличие от основных производственных фондов полностью расходуются в каждом производственном цикле в своей натурально-вещественной форме, их потреби-
тельная стоимость полностью переходит в общую стоимость готовой продукции.

Возобновление каждого цикла производства требует создания в прежней натурально-вещественной форме потребленных в предыдущем производственном цикле предметов труда. Следовательно, оборотными производственными фондами являются такие средства производства, которые, находясь в процессе труда, полностью потребляются в каждом производственном
цикле и полностью переносят в этом же цикле свою стоимость на продукт
труда.

Вещественным содержанием оборотных фондов являются предметы труда на протяжении всего периода их пребывания на предприятии - от момента их поступления и до момента получения из них или при их содействии
готовой продукции.

В результате завершения производственного процесса оборотные фонды из затрат на производственные запасы и незавершенное производство переходят в форму готовых изделий, которые находятся некоторое
время, необходимое для комплектации и упаковки, на складах, а затем отгружаются потребителю. После реализации продукции принимают новую форму – денежную – и возвращаются на расчетный счет предприятия.

Непрерывность процесса производства обеспечивается тем, что предметы труда, перенеся свою натурально-вещественную форму
в готовую продукцию, определенное время находятся вне сферы производства, принимая товарную и денежную форму, т.е. форму средств обращения. Фонды обращения предприятия позволяют совершить в плановом порядке непрестанный кругооборот денежных средств, которые последовательно принимают денежную, производительную и товарную формы по следующей схеме:

 

 
 

 

 


 

 

где Д- средства предприятия в денежной форме, используемые для покупки средств производства (Сп) и выплаты заработной платы Зп;

П - процесс производственного потребления средств производства;

Т1 - стоимость товаров, произведенных в процессе производственного потребления средств производства;

Д1 - средства предприятия в денежной форме, полученные в результате реализации произведенных товаров.

Как видно из приведенной схемы, средства предприятия проходят в процессе их кругооборота три стадии: две стадии обращения и одну – производства.

Совокупность оборотных фондов и фондов обращения в денежном выражении составляет оборотные средства предприятий.

В табл. 3 представлены главные сравнительные характеристики основных и оборотных фондов.

 

Таблица 3

Главные различия между основным и оборотным капиталом

 

  ОСНОВНОЙ КАПИТАЛ ОБОРОТНЫЙ КАПИТАЛ
Что включает средства труда (станки, машины, производственные здания, сооружения и пр.) предметы труда (сырье, материалы, полуфабрикаты пр.)
Как участвует в производстве многократно однократно
Как расходуется постепенно изнашивается полностью потребляется
Как переносит свою стоимость на стоимость произведенных товаров постепенно, частями, по мере износа сразу и целиком

 

Из определения оборотных средств вытекает, что они состоят из двух частей, которые имеют различное назначение и по разному используются в производственно-хозяйственной деятельности. Для изучения состава и структуры оборотные средства группируются по четырём признаками (табл. 4):

- сферам оборота – сфера производства, сфера обращения;

- элементам;

- охвату нормированием;

- источникам формирования.

 

Таблица 4

Состав оборотных средств

По сферам оборота По элементам По охвату нормированием По источникам формирования
Оборотные производственные фонды (сфера производства) Производственные запасы: 1. Сырье, основные материалы, покупные полуфабрикаты 2. Вспомогательные материалы 3. Топливо 4. Тара 5. Запчасти для ремонтов 6. Малоценные и быстроизнашивающиеся предметы Затраты на незаконченную продукцию 7. Незавершенное производство и полуфабрикаты собственно производства 8. Расходы будущих периодов Нормируемые оборотные средства Собственные оборотные средства
Фонды обращения (сфера обращения ) Готовая продукция: 9. Готовая продукция на складах (емкостях) предприятия  
10. Товары в пути (отгруженные) 11. Денежные средства на расчетном счете в банке или в кассе предприятия 12. Средства в расчетах с поставщиками и покупателями Ненормируемые оборотные средства Заемные оборотные средства для формирования ненормируемых фондов и сверхнормативных нормируемых фондов

 

Сферу производства обслуживают оборотные фонды предприятия, состоящие из производственных запасов, незавершенного производства и расходов будущих периодов.

 

В состав производственных запасов входят:

- сырьё, основные материалы и покупные полуфабрикаты (обсадные
трубы, цемент, материалы для приготовления и обработки промывочной жидкости, строительные материалы и т.п.);

- вспомогательные материалы (не входят непосредственно в готовый
продукт, но участвуют в его создании или используются для придания ему определенных свойств - смазочные, обтирочные, взрывные материалы и т.д.);

- топливо - одна из разновидностей вспомогательных материалов;

- тара;

- запасные части;

- малоценные (до100 руб.) и быстроизнашивающиеся предметы (срок
службы менее 1 года независимо от стоимости) долота, бурильные
трубы, и др. бурильный инструмент, стальные канаты, двигатели
внутреннего сгорания и т.д.

Средства, находящиеся непосредственно в производстве, включают в себя средства вложенные в:

- незавершенное производство и полуфабрикаты собственного изготовления - это предметы труда, которые подверглись обработке в дан-
ном подразделении предприятия, но ещё не представляют закончен-
ной продукции;

- в расходы будущих периодов - разновидность незавершенного производства, т.е. расходы, производимые в данном периоде, но относящиеся
к продукции, которая будет изготавливаться в последующем (расходы на подготовку и освоение новой продукции, на изменение технологии, арендная плата за помещение и т.п.).

Оборотные средства исходя из учета постоянства нахождения их
в распоряжении предприятий подразделяются на собственные, приравненные к ним и заемные.

Собственные оборотные средства предоставляются предприятию в момент его организации из государственного бюджета и фиксируются в
составе уставного фонда. Они постоянно находятся в распоряжении предприятия. При изменении годовой производственной программы собственные оборотные средства при ее увеличении пополняются за счет при-
были предприятия или перераспределения оборотных средств и прибыли
между предприятиями внутри объединения или отрасли при ее сокращении.

Оборотные средства, приравненные к категории собственных, хотя и не принадлежат предприятию, однако постоянно находятся в его распоряжении и используются для покрытия текущей потребности в оборотных средствах. Складываются они главным образом из минимальной задолженности рабочим и служащим по заработной плате, задолженности по отчислениям на социальное страхование, задолженности заказчикам и т.п.

В процессе производственно-хозяйственной деятельности предприятия периодически возникает дополнительная потребность в оборотных средствах, т.к. норматив собственных и приравненных к ним оборотных средств устанавливается из расчета минимальной потребности предприятия в оборотных средствах. В этом случае потребность в оборотных средствах покрывается за счет заемных (привлеченных) средств.

Основная часть заемных оборотных средств образуется за счет краткосрочных ссуд.

По способу планового регулирования оборотные средства разделяются
на две части:

- нормируемые оборотные средства;

- ненормируемые оборотные средства.

К нормируемым относятся те виды материальных ценностей и затрат,
которые необходимы для обеспечения бесперебойной работы предприятия
- производственные запасы, незавершенное производство и полуфабрикаты собственного изготовления, расходы будущих периодов и готовая
продукция на складах предприятия. По каждой из этих групп оборотных средств установлен верхний лимит постоянных запасов, т.е. минимальная сумма, необходимая для обеспечения нормальной работы предприятия.

К ненормируемым оборотным средствам относятся такие группы, которые находясь в сфере обращения (кроме готовой продукции на складах предприятия) не оказывают влияние на нормальное течение производственного процесса. Величина этих элементов оборотных средств, как правило, и в значительных пределах часто меняется, поэтому установление для них нормативов весьма затруднительно.

Структура оборотных средств по отдельным отраслям промышленности имеет довольно существенные различия и зависит от специфики технологических процессов.

 

Таблица 5

Структура и состав оборотных средств в нефтегазодобывающей

промышленности по видам деятельности (%)

 

Группа оборотных средств Нефтегазодобывающая промышленность в том числе
добыча бурение
I. Оборотные фонды, всего В том числе: 1. Производственные запасы, всего из них: а) сырье, основные материалы и покупные полуфабрикаты б) вспомогательные материалы в) топливо г) тара д) запчасти для ремонта е) малоценные и быстроизнашивающиеся предметы 2. Незавершенное производство и полуфабрикаты собственного изготовления 3. Расходы будущих периодов II. Фонды обращения, всего в том числе: 1. Готовая продукция 2. Товары отгруженные 3. Прочие (расчеты с заказчиками за выполненные работы, денежные средства и др.) 71,0   69,2   2,4   32,6 1,5 0,7 6,5 25,5   1,6     0,2 29,0   13,6 15,2 0,2   57,9   54,8   7,1   18,4 1,5 0,5 11,5 15,8   2,6     0,5 42,1   6,7 35,3 0,1   76,9   70,7   23,9   11,6 1,3 - - 33,9   6,0     0,2 23,1   - - 23,1
ВСЕГО оборотных средств 100,0 100,0 100,0

 

Структуры оборотных средств буровых и нефтедобывающих предприятий несколько отличаются друг от друга (табл. 5). В отличие от нефтегазодобывающего предприятия, являющегося промышленным предприятием в буровых предприятиях (строительное предприятие) наибольшая доля их приходится не только на производственные запасы, но и на расчеты с заказчиками и другие денежные средства.

Для бурения характерен большой удельный вес малоценных и быстроизнашивающихся предметов, инструментов и приспособлений, а также основных материалов, составляющих в общей сложности около 60% всей
суммы оборотных средств бурового предприятия. Это вызвано тем, что в процессе сооружения скважин используется большое количество дорогостоящего инструмента с весьма непродолжительным сроком службы. Вместе с тем особенность производственного процесса в бурении и условия материально-технического снабжения требуют создания несколько больших запасов материальных ценностей, чем это необходимо (передвижной фронт работ, разбросанность, бездорожье, геологические условия и т.д.)

 

2.3.1. Нормирование оборотных средств

 

Размер собственных оборотных средств предприятия устанавливается на основе их нормирования. Под нормированием оборотных средств понимается разработка норм расхода и запаса материальных ресурсов.

Нормативом оборотных средств называется установленная исходя из годового планового задания стоимость оборотных средств необходимая предприятию для обеспечения его бесперебойной деятельности в течение планового периода. Норматив устанавливается только по собственным и приравненным к ним оборотным средствам из расчета покрытия минимальной потребности предприятия в оборотных средствах.

Базой для расчета норматива собственных или приравненных к ним оборотных средств являются нормы расхода и запаса оборотных средств.

Норма расхода – это максимально допустимое количество сырья, материалов на производство единицы продукции или выполнения единицы работ в определенных производственных условиях. Нормы расхода должны быть прогрессивными, должны постоянно контролироваться и при необходимости пересматриваться.

 

Нр = qн + qi + qj,

 

где Нр – величина нормы расхода;

qн – потребность на единицу работ;

qi - суммарные технологические отходы и потери;

qj - прочие организационно-технические отходы и потери.

Норма запаса – это показатель, характеризующий отношение запаса тех или иных материальных ценностей к их суточной (дневной) потребности при нормальной деятельности предприятия, т.е. нормы запасов измеряются в днях среднесуточного потребления сырья, материалов определенного вида и служат для обеспечения бесперебойной работы производства.

Нормирование является необходимым условием правильного формирования и рационального использования оборотных средств предприятия, поэтому главной задачей нормирования является разработка экономически и технически обоснованных норм расхода и запаса.

В практике нормирования расхода материальных ценностей применяются два метода разработки норм:

- расчетно-аналитический, т.е. основанный на изучении технических и организационных условий использования материала на предприятии. При этом учитывается передовой опыт, достижения науки и техники и особенности конкретного предприятия;

- опытно-статистический метод, основанный на опытных и статистических данных. Недостатком этого метода является то, что он учитывает все негативные влияния как организации производства, так и материально-технического снабжения и может приводить к завышению и снижению норм.

Образование запасов материальных ресурсов – объективная необходимость, обусловленная общественным разделением труда. Специализация и кооперирование производства вызывают расчленение моментов изготовления и производственного потребления промышленной продукции как в пространстве, так и во времени. Исходя из этого, обеспечение непрерывного производственного процесса возможно только при наличии запасов материальных ресурсов у предприятий-производителей.

Таким образом, можно сформулировать следующие причины, вызывающие необходимость создания производственных запасов:

- обеспечение непрерывности производственного процесса;

- периодичность производства и потребления определенной номенклатуры материальных ресурсов;

- дискретность процесса транспортировки материальных ресурсов;

- несовпадение во времени моментов поставки и потребления материальных ресурсов.

Структура запасов определяется целым рядом факторов, связанных с системой материально-технического снабжения, с природно-климатическими условиями и т.п.

Общая норма производственного запаса

 

Зоб = Зтек + Зподг + Зстр,

 

где Зтек – текущий запас;

Зподг - подготовительный запас;

Зстр - страховой запас.

Текущий запас предназначается для бесперебойного обеспечения производства в период между очередными поставками в условиях равномерности поставок по периодичности и величине отгружаемых партий материальных ресурсов:

Зсртек = Рд tпост /2,

 

где Рд - среднесуточное потребление материала;

tпост - интервал между поставками, дн.

 

Рд = Мо / Тпл,

где Мо – общая потребность в материалах данного вида на планируемый период;

Тпл – количество дней в плановом периоде.

Общая потребность в материалах определяется на основе норм расхода:

Мо = Нр*Q,

 

где Нр – норма расхода материала на единицу работы;

Q –объем работ.

Текущий запас рассчитывается как по среднему значению, так и по максимальному:

Зтек max = Рд * tпос,

Зтек max учитывается при определении размеров складских помещений, а Зтек ср - при наделении баз оборотными средствами.

Подготовительный запас предусматривается в случае необходимости более или менее длительной подготовки поступившего материала (приемка, подготовка к использованию в производстве, доставка к месту непосредственного потребления). В бурении подготовительный запас должен учитывать специфику выполнения отдельных операций и организацию буровых работ с учетом горно-геологических условий:

Зпод = Рд* tподгот,

 

где tподгот – время подготовки материалов к потреблению, дн.

В связи с этим он подразделяется на четыре основные части.

Первая часть подготовительного запаса создается для удовлетворения потребности буровых предприятий на время погрузки и выгрузки материала и его количественной приемки. При непосредственной доставке материалов на буровые эта часть запаса не создается.

Вторая часть подготовительного запаса учитывает время доставки материалов на буровые.

Третья часть – на обработку материалов перед их использованием.

Четвертая часть подготовительного запаса, называемая предварительным завозом, создается для потребности буровых предприятий на случай окончания бурения скважин раньше намеченного срока.

Страховой запас предназначается для обеспечения производства материалами в случае отклонений периодичности и величины партий поставок от предусмотренных при расчете норм текущего запаса:

Зстр = Рд (t1+ t2 + t3),

где t1 – время отгрузки материалов;

t2 – время в пути;

t3 – время приемки.

Особая разновидность производственных запасов – сезонные запасы, называемые сезонным потреблением или производством, сезонным завозом.

Деление общего производственного запаса на части условно, т.к. на складе предприятия или снабженческо-сбытовой организации они хранятся, как правило вместе.

Измеряются производственные запасы как в натуральном, так и в денежном выражении.

Расчет потребности в оборотных средствах определяется на основе нормы расхода и нормы запаса:

Мо = Нр * Qдн * Зоб,

 

где Нр – норма расхода материала на единицу работ;

Qдн – дневной объем производства;

Зоб – общая норма запаса оборотных средств в днях.

Специфика бурового производства вызывает необходимость создания больших запасов материальных ценностей, которые существенно повышаю

<== предыдущая лекция | следующая лекция ==>
Общая структура производственных ресурсов предприятия | Структура трудоемкости


Дата добавления: 2017-04-20; просмотров: 83; ЗАКАЗАТЬ НАПИСАНИЕ РАБОТЫ


Поиск по сайту:

При помощи поиска вы сможете найти нужную вам информацию, введите в поисковое поле ключевые слова и изучайте нужную вам информацию.

Поделитесь с друзьями:

Если вам понравился данный ресурс вы можете рассказать о нем друзьям. Сделать это можно через соц. кнопки выше.
helpiks.org - Хелпикс.Орг - 2014-2017 год. Материал сайта представляется для ознакомительного и учебного использования. | Поддержка
Генерация страницы за: 0.542 сек.